DESAFÍO FINANCIERO

Activos Financieros: Inversiones en el patrimonio de empresas del grupo, multigrupo y asociadas (valoración inicial y posterior)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Tue, 01 May 2012 02:58:05 PDT

Una vez vista la introducción y los conceptos previos toca hablar de cómo vamos a valorar estos activos, para ello vamos a estudiar tanto su valoración inicial como posterior (como venimos haciendo con toda esta parte), vamos a seguir el manual del CEF para ello:

Valoración inicial:

Se realiza "inicialmente al coste, que equivaldrá al valor razonable de la contraprestación entregada más los costes de transacción que les sean directamente atribuibles, debiéndose aplicar, en su caso, el criterio incluido en el apartado 2.1. contenido en la norma relativa a operaciones entre empresas del grupo" (PGC NRVº 9ª, 2.5.1.).

La norma que cita en la última frase es la contenida en la NRVº 21ª (operaciones entre empresas del grupo) apartado 2.1. donde habla de las aportaciones no dinerarias, diciendo que "En las aportaciones no dinerarias a una empresa del grupo en las que el objeto sea un negocio,..., la inversión en el patrimonio en el aportante se valorará por el valor contable de los elementos patrimoniales que integren el negocio".

Ésto lo que quiere decir es que cuando son aportaciones no dinerarias entre grupos, se valora por el valor contable en vez del valor razonable. Existe una consulta del ICAC muy buena para resolver todo esto (en caso de que las aportaciones sean mixtas, en otros casos, étc... (hay algunas más consultas en lo referente a éste tema: consulta y consulta).

Además el PGC dicta que: "No obstante, si existiera una inversión anterior a su calificación como empresa del grupo, multigrupo o asociada, se considerará como coste de dicha inversión el valor contable que debiera tener la misma inmediatamente antes de que la empresa pase a tener esa calificación. En su caso, los ajustes valorativos previos asociados con dicha inversión contabilizados directamente en el patrimonio neto, se mantendrán en éste hasta que se produzca alguna de las circunstancias descritas en el apartado 2.5.3. siguiente."

Por lo tanto, si antes de la condición de grupo, existe participación sobre la que se han realizado ajustes valorativos con cargo o abono al patrimonio neto, se deben de mantener hasta que se dé de baja la participación o se produzca una corrección valorativa por deterioro.

Además:

- Los derechos de suscripción preferente ejercidos para adquirir el instrumento de patrimonio incrementan el valor de la participación.

- Los dividendos devengados que no se hayan hecho efectivos se segregarán, reflejándose por separado.

Valoración posterior:

"Se valorarán por su coste, menos, en su caso, el importe acumulado de las correcciones valorativas por deterioro".

Cuando deba asignarse valor a estos activos por baja del balance u otro motivo, se aplicará el método del coste medio ponderado por grupos homogéneos, entendiéndose por éstos los valores que tienen iguales derechos. (Es decir, se ponderan precio y cantidad de valores iguales).

Ésto se da en el caso de derechos de suscripción y viene muy bien en el siguiente ebook, hay un ejemplo de cómo hacerlo más abajo.

...en el siguiente post explicaré el deterioro...

Fuentes: contabilidad.tk, plangeneraldecontabilidad.es, icac.es, books.google.es,

Activos Financieros: Inversiones en el patrimonio de empresas del grupo, multigrupo y asociadas (concepto y normativa aplicable)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sun, 15 Apr 2012 05:12:52 PDT

En este caso el nombre es bastante explícito y claro sobre lo que contiene este apartado, no obstante, lo que no está tan claro es su regulación y su definición precisa. Debemos de tener claros estos conceptos antes de entrar en la parte práctica:

Tenemos varias normas que lo regulan y entre ellas vamos a destacar para definir claramente que es una empresa del grupo, multigrupo y asociada:

- Artículo 42 del Código de Comercio (sección 3: presentación de las cuentas de los grupos de sociedades) (viene de la Ley 16/2007): alcance de la consolidación del grupo y su delimitación.

- Artículo 47 del Código de Comercio (idem): sociedades multigrupo y asociadas.

- Norma 13ª de las "Normas de elaboración de las cuentas anuales" (PGC 2007): viene al hilo de las anteriores, teniendo circunstancias análogas a la 42 del CC y define perfectamente todos los conceptos y sobretodo añade el concepto "influencia significativa".

- En las NIC: ver NIC 28 apartado de definiciones.

Vayamos con la definición de grupo de empresas:

Se entiende como grupo cuando dos o más empresas están vinculadas por una relación de control, directa o indirectamente. Particularmente se presumirá que existe control cuando una sociedad, que se calificará como dominante, se encuentre en relación con otra sociedad, que se calificará como dependiente, en algunas de las siguientes situaciones:

a) Posea la mayoría de los derechos de voto.

b) Tenga la facultad de nombrar o destituir a la mayoría de los miembros del órgano de administración.

c) Pueda disponer, en virtud de acuerdos celebrados con terceros, de la mayoría de los derechos de voto.

d) Haya designado con sus votos a la mayoría de los miembros del órgano de administración, que desempeñen su cargo en el momento en que deban formularse las cuentas consolidadas y durante los dos ejercicios inmediatamente anteriores.

Ahora con la definición de empresa asociada:

(En esta definición el legislador se expresa fatal, así que quedaros con las negritas) Se entenderá que una empresa es asociada cuando, (sin que se trate de una empresa del grupo, en el sentido señalado anteriormente, la empresa o empresas del grupo en caso de existir éste, incluidas las entidades o personas físicas dominantes), ejerza sobre tal empresa una influencia significativa por tener una participación en ella que, creando con ésta una vinculación duradera, esté destinada a contribuir a su actividad.

Se entiende que existe una influencia significativa cuando se cumplen estos dos requisitos:

- La empresa o una o varias empresas del grupo, incluidas las entidades o personas físicas dominantes participan en la empresa, y...

- ... se tenga el poder de intervenir en las decisiones de política financiera y de explotación de la participada, sin llegar a tener el control.

Ejemplos y evidencias de esa influencia:

1. Representación en el consejo de administración u órgano equivalente de dirección de la empresa participada.

2. Participación en los procesos de fijación de políticas.

3. Transacciones de importancia relativa entre el inversor y la participada.

4. Intercambio de personal directivo.

5. Suministro de información técnica esencial.

Por último veamos la definición de "multigrupo":

"Cuando una sociedad incluida en la consolidación gestione conjuntamente con una o varias sociedades ajenas al grupo otra sociedad, ésta podrá incluirse en las cuentas consolidadas aplicando el método de integración proporcional, es decir, en proporción al porcentaje que de su capital social posean las sociedades incluidas en la consolidación".

Se presumirá que existe una participación cuando una o varias sociedades del grupo posean el 20% de los derechos de voto de una sociedad que no pertenezca al grupo.

Con esto acabo, en el siguiente post hablaré sobre la valoración inicial, posterior y la baja de este tipo de activos financieros antes de entrar con los ejemplos.

Fuentes: contabilidad.tk (CEF), normasinternacionalesdecontabilidad.es, plangeneraldecontabilidad.es y noticiasjuridicas.com

Proverbios/Frases célebres IX

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sat, 14 Apr 2012 09:15:25 PDT

"La ira: un ácido que puede hacer más daño al recipiente en la que se almacena que en cualquier cosa sobre la que se vierte"

Séneca

Activos financieros: Otros activos financieros a VR con cambios en Ps y Gs

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Wed, 11 Apr 2012 09:52:59 PDT

Bien, vamos a seguir con los activos financieros, en concreto, con el apartado dentro del plan general contable llamado "Otros activos financieros a valor razonable con cambios en pérdidas y ganancias", está contenido en la NRVª 9ª, apartado 2.4 contenida su homónima en la NIC 39 (apartado definiciones, punto 9 apartado 2º, y 11A, buscar por activos financieros a valor razonable con cambios en resultados, en inglés: "A financial asset at fair value through profit or loss").

Aquí se contienen fundamentalmente los activos financieros híbridos, es decir, aquellos que combinan un contrato principal no derivado y un derivado financiero, denominado derivado implícito, que puede ser transferido de manera independiente y cuyo efecto es que algunos de los flujos de efectivo del instrumento híbrido varían de forma similar a los flujos de efectivo del derivado considerado de forma independiente. Además para completar esta definición hay que observar el apartado 5.1. de la NRV 9ª.

Contablemente, las cuentas afectas serán la 763 y 663, "Beneficios/Pérdidas por valoración de instrumentos financieros por su valor razonable".

Ejemplos: bonos referenciados al precio de unas acciones o a la evolución de un índice bursátil.

Valoración: similar al de la cartera de negociación (ver anteriores activos financieros).

Fuentes: partidadoble.wke.es, plangeneraldecontabilidad.es, contabilidad.tk, normasinternacionalesdecontabilidad.es y ifrs.org

Activos financieros: activos mantenidos para negociar (ejemplos)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Fri, 13 Apr 2012 05:06:42 PDT

Una vez vista la teoría, vamos a ver unos ejemplos extraídos del CEF:

En el primer ejemplo vemos cómo la evolución de la prima es el valor razonable y ajustamos diariamente con contrapartida a beneficios los cambios en su valoración mientras vamos ajustando su valor real y en el momento de la venta, damos de baja y la totalidad y damos pérdidas:

EJEMPLO 1º

El 1 de noviembre de 20X7, «ABC, SA» adquiere una opción call sobre 100 acciones de X por 0,36 euros por acción, con unas comisiones de 1 euro. La operación tiene fines especulativos. El 4 de noviembre de 20X7 se vende la opción, con unas comisiones de 1 euro. La evolución de la prima es la siguiente:

Fecha	Cotización	Diferencia
01-11-20X7	0,36	–
02-11-20X7	0,39	0,03
03-11-20X7	0,45	0,06
04-11-20X7	0,30	– 0,15

SE PIDE: Contabilizar las operaciones.

• En el momento de la compra de la opción:

1-11-X7	Debe	Haber
Activos por derivados financieros c/p (5590)	36
Otros gastos financieros (669)	1
Tesorería (57)		37

• Por la liquidación diaria de Pérdidas y ganancias:

2-11-X7	Debe	Haber
Activos por derivados financieros c/p (5590)	3
Beneficios cartera negociación (7630)		3

2-11-X7	Debe	Haber
Activos por derivados financieros c/p (5590)	6
Beneficios cartera negociación (7630)		6

En el momento de la venta de la opción:

4-11-X7	Debe	Haber
Tesorería (57)	29
Pérdidas cartera de negociación (6630)	15
Otros gastos financieros (669)	1
Activos por derivados financieros c/p (5590)		45

El ejercicio posterior es igual pero con las opciones put en vez de con las call (ahora es un pasivo en vez de un activo):

EJEMPLO 2º

El 1 de febrero de 20X7, «ABC, SA» vende una opción put sobre 100 acciones de X por 0,12 euros por acción, con unas comisiones de 1 euro. El precio de ejercicio de la opción es de 3,9 euros por acción. La operación tiene fines especulativos. El 21 de marzo de 20X7, el comprador ejerce la opción, cuando la cotización de las acciones de X es de 3,5 euros. La liquidación se realiza por diferencias. Las garantías exigidas son de 2 euros.

SE PIDE: Contabilizar las operaciones.

• Por la venta de la opción:

1-02-X7	Debe	Haber
Pasivos por derivados financieros c/p (5595)		12
Otros gastos financieros (669)	1
Tesorería (57)	11

• Por la constitución de garantías:

Concepto	Debe	Haber
Activos por derivados financieros c/p (5590)	2
Tesorería (57)		2

• Por la liquidación de la operación el 21 de marzo (se liquida por diferencia luego (3,90-3,50-0,12)*100=28):

21-03-X7	Debe	Haber
Pasivos por derivados financieros c/p (5595)		28
Pérdidas cartera negociación (6630)	28

• Por la recuperación de las garantías constituidas:

21-03-X7	Debe	Haber
Pasivos por derivados financieros c/p (5595)		28
Pérdidas cartera negociación (6630)	28

En el siguiente ejemplo vamos a ver el funcionamiento contable de las acciones mantenidas para especular, como vemos es el ejemplo más sencillo:

EJEMPLO 3º

«ABC, SA» adquiere el 1 de noviembre de 20X7 1.000 acciones de Telefónica al precio unitario de 17 euros. Los gastos iniciales de la operación han ascendido a 200 euros. Las acciones se compran con un horizonte especulativo de tres meses.

A 31 de diciembre las acciones cotizan 20 euros. Las acciones se venden el día 31 de enero de 20X8 a 24 euros por acción y con unos gastos de 200 euros.

SE PIDE: Contabilizar las operaciones.

• Por la compra de las acciones:

1-11-X7	Debe	Haber
IFT instrumentos de patrimonio (540)	17.000
Otros gastos financieros (669)	200
Tesorería (57)		17.200

• Por la valoración al cierre del ejercicio:

31-12-X7	Debe	Haber
IFT instrumentos de patrimonio (540)	3.000
Beneficios cartera negociación (7630)		3.000

• Por la venta de las acciones:

31-01-X8	Debe	Haber
Tesorería (57)	24.000
IFT instrumentos de patrimonio (540)		20.000
Beneficios cartera negociación (7630)		4.000

31-01-X8	Debe	Haber
Tesorería (57)		200
Otros gastos financieros (669)	200

"TIPS" o cosas a tener en cuenta en la contabilización de los activos mantenidos para negociar:

- Tienen que cumplir sobretodo que su objeto es especular con ellos a corto plazo (NRV 9ª, 2.3).

- Las cuentas de pérdidas y ganancias afectas son: "Beneficios cartera de negociciación" (7630) y "Pérdidas cartera de negociación" (6630).

- Hay que tener en cuenta en los derivados si son activos o pasivos (es decir, si son un derecho de cobro o una obligación de pago), en tal caso las cuentas afectas son: "pasivos por derivados financieros a c/p " (5595) y "activos por derivados financieros a c/p" (5590).

Fuentes: contabilidad.tk, invertirenbolsa.info, plageneraldecontabilidad.es

Activos financieros: activos mantenidos para negociar (teoría)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sun, 01 Apr 2012 14:42:44 PDT

Se recoge en este apartado los activos que tienen un carácter especulativo, principalmente. Ese carácter viene determinado por (NRV 9ª, 2.3):

Se origine o adquiera con el propósito de venderlo en el corto plazo.
Forme parte de una cartera de instrumentos financieros identificados y gestionados conjuntamente con el objeto de obtener una ganancia en el corto plazo.
Instrumentos derivados que no sean contratos de garantía financiera ni sean designados instrumentos de cobertura.

En relación a lo último destacar que todo derivado es especulativo, y se incluye en esta cartera. No se incluirán cuando se trate de un contrato de garantía financiera o una operación de cobertura que cumpla los requisitos que las normas específicas establecen.

Definición de derivado (video y NRV 9ª):

Su valor cambia en respuesta a los cambios en variables tales como: tipo de interés, precios de instrumentos financieros, materias prima
s, tipos de cambio, étc...
No requiere inversión inicial o una inversión inferior a la que requieren otro tipo de contratos en los que se podría esperar una respuesta similar ante cambios en las condiciones de mercado.
Se liquida en fecha futura.

A ésta definición, hay que añadir la diferencia entre los derivados financieros y los no financieros para su tratamiento contable:

Valoración inicial de los activos mantenidos para negociar:

Se realiza por el valor razonable que salvo evidencia en contra será el precio de la transacción. En este caso se incorporan los gastos de la operación como mayor precio de adquisición. Los gastos se llevan al resultado del ejercicio con la cuenta 669.

Valoración posterior:

También por valor razonable llevando los cambios a pérdidas y ganancias.

Ahora bien, vamos a encontrarnos con un problema, por lo general el valor razonable suele obedecer a un único valor, pero en el caso de estos activos financieros hay al menos tres referencias: el precio de compra, el de venta y el cruzado. Debido a ésto, se puede acudir a la norma decimocuarta de la Circular 4/2004 del Banco de España. Que nos dice: "El precio de mercado para un activo adquirido o un pasivo para emitir será el precio comprador, y para un activo a adquirir o un pasivo emitido será el precio vendedor".

En el siguiente post veremos los ejemplos de todo esto.

Fuentes: youtube, contabilidad.tk, plangeneraldecontabilidad.es, normasinternacionalesdecontabilidad.es, noticias.juridicas.com

Activos financieros: Inversiones mantenidas hasta el vencimiento

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Wed, 28 Mar 2012 10:05:02 PDT

A partir de ahora, los activos financieros tienen un tratamiento similar a los préstamos y partidas a cobrar así que haré ciertas referencias. El PGC se refiere a "Inversiones mantenidas hasta el vencimiento" como a: "los valores representativos de deuda, con una fecha de vencimiento fijada, cobros de cuantía determinada o determinable, que se negocian en un mercado activo y que la empresa tenga la intención efectiva y la capacidad de conservarlos hasta su vencimiento" (NRV 9ª, 2.2).

La muletilla de que "la empresa tenga la intención efectiva y la capacidad de conservarlos hasta su vencimiento" es para evitar la especulación a corto plazo ya que se tiene un tratamiento contable favorable para este tipo de operaciones.

Para ver más extendida esta definición es recomendable leerse en la NIC 39, lo apartados de las GA16-25 (página 37).

Unos ejemplos de productos financieros que entran dentro de este apartado son: bonos con cupón fijo periódico, bonos cupón cero, bonos a tipo variable y que no entran: renta variable, renta fija con opción de amortización para el tenedor y renta fija perpetua.

La valoración inicial es a valor razonable, por norma general, también hay que registrar de modo separado los intereses explícitos devengados y no vencidos. La valoración posterior es a coste amortizado.

Vamos a ver un ejemplo extraído de partidadoble.es:

Ejemplo. Valores representativos de deuda (cotizados o no)

Se adquiere un pagaré en la fecha de emisión, el 31 de diciembre de 2007, por importe de 16.000 €, que será reembolsable dos años después en 17.000 €. Costes de transacción atribuibles al adquirente = 160 €. Calcular el tipo de interés efectivo de la operación, como paso previo para confeccionar el cuadro financiero que permita contabilizar adecuadamente la operación durante los ejercicios 2008 y 2009.

Solución

Cálculo del tipo de interés efectivo:

16.160 = 17.000 (1 + i)^-2

Rédito = 2,56608 %

i (tanto por uno) = 0,0256608

Por la compra del pagaré, la valoración inicial se hace por el valor razonable que equivale al precio de la transacción más los costes de transacción (apartado 2.2.1 Valoración inicial de la NVR 9ª):

Según el PGC de PYMEs existe la posibilidad de registrar los costes de la transacción de 160 € en la cuenta de P y G en el momento de su reconocimiento inicial:

Al cierre del ejercicio 2008, por la valoración a coste amortizado, quedando los intereses devengados recogidos en la cuenta de P y G por el método del tipo de interés efectivo:

Además se producirá la reclasificación del Activo financiero:

Al cierre del ejercicio 2009, de forma similar al ejercicio anterior, se producirá el devengo de intereses y finalmente el reembolso del pagaré como estaba fijado:

Como cosas importantes, vemos que se devengan anualmente los intereses y que hay que reclasificar la deuda.

Fuentes: contabilidad.tk, normasinternacionalesdecontabilidad.es, plangeneraldecontabilidad.es y partidadoble.wke.es

Activos financieros: Préstamos y partidas a cobrar: Tratamiento del deterioro

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Tue, 13 Mar 2012 10:06:35 PDT

La norma 9ª en su apartado 2.1.3., da a entender que al cierre del ejercicio (al menos) se deben efectuar correcciones valorativas siempre que existan "evidencias objetivas" y que ocasionen una reducción de flujos de efectivo estimados futuros.

La principal conclusión que tenemos que extraer es: en caso de que tengamos ideas de impago por parte de algún cliente en este apartado, lo primero que tenemos que hacer es documentarlo (para que sea de manera objetiva) y segundo, tenemos la certeza que podemos hacer correcciones valorativas. Es decir, en caso de que existan dudas, podremos reducir nuestro activo.

La pérdida de valor será:

VALOR EN LIBROS-VALOR ACTUAL DE LOS FLUJOS DE EFECTIVOS FUTUROS (siendo el tipo aplicable el interés efectivo calculado en el momento de su reconocimiento inicial)

Además en los activos financieros a tipo variable se empleará el tipo de interés efectivo que corresponda a la fecha de cierre de las cuentas anuales. Para los grupos de activos financieros, se podrán utilizar modelos basados en fórmulas o métodos estadísticos.

Estas correcciones valorativas irán a la cuenta de Pérdidas y Ganancias. En caso de reversión tendrá el límite del valor en libros del crédito que estaría reconocido en la fecha de reversión.

Vamos a ver un ejemplo (CEF):

EJEMPLO

El 1 de diciembre de 20X7, «ABC, SA» ha vendido 20.000 euros en mercaderías a «XYZ, SA» y 10.000 euros a «UVW, SA» A ello hay que añadir unos intereses del 5% anual, que se harán efectivos el 1 de diciembre de 20X8 junto con el principal de la deuda.

A 31 de diciembre de 20X7 se duda de la solvencia de sus clientes. Su analista de riesgos realiza un sesudo estudio sobre la posible insolvencia y extrae las siguientes conclusiones:

El riesgo de «XYZ» y «UVW» se puede analizar conjuntamente, ya que ambas sociedades tienen como único accionista a Pedro Nuncapaga.
Del análisis de escenarios se extraen las siguientes cuantías que podrían ser cobradas:

Vencimiento	Nominal del crédito	Cobrable ¹
1-12-X8	30.000	95%

¹ El importe cobrable se refiere tanto al nominal como a los intereses.

Realizar las anotaciones contables del ejercicio X7.

Del análisis de riesgos se deduce que estos tienen características similares, por lo que se aplica una valoración colectiva. Además, será necesario tener en cuenta el interés que se habrá de cobrar junto con el crédito. El porcentaje de cobro sobre el interés será el mismo que sobre el principal, tal y como se deduce del enunciado.

En primer lugar, tendremos que calcular el período de tiempo pendiente desde el cierre del ejercicio hasta el momento del vencimiento del crédito:

De 1 de enero a 1 de diciembre = 335 días

El total de interés que se incorpora en el crédito será:

30.000 x 0,05 = 1.500 €

El coste amortizado del crédito es:

31.500/[1,05 (335/365)] = 30.120

El coste amortizado del importe que previsiblemente se vaya a cobrar:

30.120 x 95% = 28.614

La diferencia de costes amortizados será el importe de la corrección valorativa por deterioro:

30.120 – 28.614 = 1.506

El resumen de los cálculos efectuados sería el siguiente:

Vencimiento	Deuda + Interés	Coste amortizado	Coste amortizado probabilizado	Deterioro
1-12-X8	31.500	30.120	28.614	1.506

Las anotaciones contables hasta la fecha de cierre del ejercicio serán las siguientes:

1-12-X7	Debe	Haber
Clientes (430)	30.000
Venta de mercaderías (700)		30.000

31-12-X7	Debe	Haber
Clientes (430)	120
Ingresos de créditos (762)		120

31-12-X7	Debe	Haber
Pérdidas deterioro de créditos comerciales (694)	1.506
Deterioro de valor de créditos comerciales (490)		1.506

Con esto finalizamos los préstamos y partidas a cobrar, ya iremos viendo que en el resto el tratamiento es similar.

Fuentes: CEF, plangeneraldecontabilidad.es y NIC (39)

Activos financieros: Préstamos y partidas a cobrar: Valoración inicial y posterior (ejercicios)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sat, 25 Feb 2012 02:54:26 PST

Bien, después del post anterior donde exponía toda la teoría de los préstamos y partidas a cobrar, paso a dejar unos ejemplos, los cuales voy a extraer del CEF, y de partidadoble.com:

Vamos a ver primero un caso sencillo de créditos por operaciones comerciales con vencimiento superior a un año (valoración a coste amortizado), extraído de partidadoble:

Ejemplo nº 1.1. Créditos por operaciones comerciales

Una empresa de Consultoría y Auditoría, con fecha 1 de enero de 2008, presta un servicio de asesoramiento fiscal, acordando que el valor de la prestación del servicio sea de 8.000 €. Se concede un aplazamiento en el pago de quince meses, hasta el 1 de abril de 2009, a un tipo de interés del 5,5%. Contabilizar la operación.

Solución nº 1.1

En este caso, al tratarse de un crédito por operaciones comerciales con vencimiento superior a un año, no podría utilizarse en las valoraciones inicial y final el valor nominal. (Aquí hay un error en la página web del enlace, pone que es vencimiento no superior a un año y es superior a un año).

El registro contable:

Al cierre de 2008, por el devengo de los intereses del crédito comercial (clientes), teniendo en cuenta que deberán quedar valorados a coste amortizado:

8.000 [(1,055) - 1] = 440 €

El 1 de abril de 2009, por el interés devengado restante y el cobro:

8.000 [(1,055)^0,25 - 1] = 113,73 € (error en la fórmula (en la web))

Observaciones sobre este ejercicio (en la página web no termina de salir bien explicado y contiene errores en todos los lados): para calcular el coste amortizado, hemos actualizado en meses, es decir, como se ve el exponente es 1,25, el cual es el resultado de dividir el número de meses del período 15 entre 12 (15/12=1,25). Para los que utilicéis el Excel como herramienta de cálculo de estas fórmulas financieras (recomendado a menos que se tenga un software más potente), la fórmula es: =VF(0,055;1,25;;-8000), donde 0,055 es el tipo de interés (5,5%), 1,25 es el resultado de 15/12 y se pone -8000 para traer el valor futuro al presente.

Vamos ahora con los extraídos del CEF (donde se ve perfectamente el caso de a valor nominal como a coste amortizado):

EJEMPLO

El día 1 de diciembre de 2007 la sociedad «ABC, SA» vende mercaderías por valor de 10.000 euros. Se plantean las siguientes situaciones:

El 31 de enero de 20X8 se realizará el cobro de 10.005 euros. En la factura no se ha especificado importe alguno de interés.
El 31 de julio de 20X8 se realizará el cobro de 10.198 euros.

Contabilizar las operaciones en cada una de las situaciones planteadas.

Caso a). Se trata de un crédito de carácter comercial con vencimiento inferior a un año en el que no se ha especificado la aplicación de ningún interés. Por lo tanto, vamos a optar por contabilizarlo por el nominal, por considerar que el efecto de la actualización sería poco significativo.

1-12-X7	Debe	Haber
Clientes (430)	10.005
Venta de mercaderías (700)		10.005

Por lo tanto, por razones de eficiencia, y dado que la norma lo permite, no recogemos el efecto financiero.

Caso b). Se trata de un crédito comercial con vencimiento no superior a un año, pero en el que se ha especificado en la factura la aplicación de un recargo de naturaleza financiera. Por lo tanto, habrá que recoger el efecto financiero.

En primer lugar, tenemos que calcular el tipo de interés efectivo anual (i) que nos servirá para calcular el coste amortizado.

Desde el 1 de diciembre de 20X7 al 31 de julio de 20X8 hay 242 días.

Por lo tanto, i resulta de despejar la siguiente ecuación:

10.198 x (1 + i) ^– ^(242/365) = 10.000 => i = 3%

Una vez obtenido el tipo de interés efectivo podemos calcular el coste amortizado del crédito a 31 de diciembre:

10.000 x 1,03 ^(30/365) = 10.024

O alternativamente:

10.198 x 1,03 ^{– (212/365)} = 10.024

Por lo tanto, el interés pendiente de imputar será para el ejercicio X8 de 198 – 24 = 174 €.

En todo caso, para calcular el coste amortizado hay que utilizar una ley financiera de capitalización compuesta, no resultando admisible la periodificación lineal.

Los asientos a realizar serían los siguientes:

1-12-X7	Debe	Haber
Clientes (430)	10.000
Venta de mercaderías (700)		10.000

31-12-X7	Debe	Haber
Clientes (430)	24
Ingresos de créditos (762)		24

31-7-X8	Debe	Haber
Tesorería (57)	10.198
Ingresos de créditos (762)		174
Clientes (430)		10.024

El tratamiento de los créditos no comerciales sería análogo al del crédito comercial del caso b.

Como vemos, los ingresos obtenidos van a la cuenta 762 (ingresos de créditos), que pertenece al subgrupo 76 de ingresos financieros.Para préstamos con tipo de interés variable, existe un ejemplo en el CEF.

Fuentes: CEF y partidadoble.wke

Activos financieros: Préstamos y partidas a cobrar: Valoración inicial y posterior (teoría)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sat, 25 Feb 2012 03:00:07 PST

En este epígrafe se incluyen las financiaciones otorgadas (es decir, cantidades de dinero que nuestra empresa presta a otros de los que se deriva una relación contractual), pues bien, para verlo mejor, la propia norma de registro del plan lo clasifica de manera concreta (NRV 9ª, epígrafe 2.1):

Créditos por operaciones comerciales: aquellos activos financieros que se originan en la venta de bienes y la prestación de servicios por operaciones de tráfico de la empresa. Por ejemplo: cuando realizamos un servicio a una empresa y se acuerda retrasar el pago a x meses con el cobro de unos intereses pactados.
Créditos por operaciones no comerciales: son activos financieros que, no siendo instrumentos de patrimonio ni derivados, no tienen origen comercial, cuyos cobros son de cuantía determinada y determinable y que no se negocian en un mercado activo. No se incluirán aquellos activos financieros en los que el tenedor pueda no recuperar sustancialmente toda la inversión inicial, por circunstancias diferentes al deterioro crediticio.(Por ejemplo: préstamo de una sociedad a otra)(no sería la venta de acciones de empresas cotizadas, ni la venta de derivados, ni cualquier otro activo que tuviera que estuviera derivado de operaciones comerciales).

Acerca de la valoración, en la norma 9ª, epígrafe 2.1.2 y 2.1.3. se recoge la valoración inicial y posterior, no obstante a partir de esta tabla se puede entender parte del funcionamiento:

TABLA 3. CLASIFICACIÓN DE LOS CRÉDITOS

		PLAZO
		menor a 1 año	mayor a 1 año
TIPO DE FINANCIACIÓN	Comercial	N/N	VR/CA
TIPO DE FINANCIACIÓN	No comercial	VR/CA
N = Nominal VR = Valor razonable CA = Coste amortizado

Tabla de la clasificación de los créditos: fuente CEF

Valoración inicial (NRV 9ª, 2.1.1.):

El criterio general para la valoración inicial es el valor razonable, siendo obligatorio para todo tipo de financiaciones otorgadas, con excepción de la comercial con vencimiento no superior a un año.

La valoración de los créditos comerciales se debe realizar financieramente, en todo caso, cuando se hayan especificado un tipo de interés en la operación, así como en los casos en los que el efecto financiero fuera significativo.

Valoración posterior (NRV 9ª,2.1.2):

Se valorarán por su coste amortizado por norma general (salvo operaciones que se valoren por el nominal). Para calcular el tipo de interés en el coste amortizado utilizamos esta fórmula:

Donde:

C = Valor de lo entregado.

g = Gastos de la operación.

P_t = Flujo de efectivo del momento t.

i = Tipo de interés efectivo de la operación.

Extraído del CEF

Por otro lado, "las aportaciones realizadas como consecuencia de un contrato de cuentas en un contrato de participación y similares, se valorarán al coste, incrementado o disminuido por el beneficio o la pérdida, respectivamente, que corresponda a la empresa como partícipe no gestor y menos en su caso el importe acumulado de las correcciones valorativas por deterioro".

En el siguiente post, lo veremos con unos ejemplos.

Fuentes: contabilidad.tk, plangeneraldecontabilidad.es, partidadoble.es

Proverbios/Frases célebres (VIII)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sat, 25 Feb 2012 03:01:12 PST

"Si tienes un problema y no tiene solución, para que te preocupas; y si tiene solución, para qué te preocupas"

Proverbio chino

Activos financieros: concepto y esquema

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Tue, 14 Feb 2012 10:17:44 PST

La aparición de los instrumentos financieros en el Plan, viene dado por la complejidad y por la aparición de una multitud de productos financieros (a parte de porque lo dicen las NIC), además muchas de estas normas que se incluyen en la norma 9ª del PGC, van a ser muy útiles para entidades financieras. Es por ello por lo que el PGC actual creó un nuevo apartado de "instrumentos financieros", vamos a empezar con este post con los activos financieros. La NIC que regula todo esto son la 32 (donde da conceptos básicos y la presentación de los instrumentos financieros) y la 39 (reconocimiento y valoración). Además la clasificación más común de activos financieros está en la imagen que encabeza el post.

Pues bien, un activo financiero es 1 2: cualquier activo que sea:

-Dinero en efectivo

-Instrumento de patrimonio de otra empresa

-Suponga un derecho contractual a recibir efectivo u otro activo financiero o a intercambiar activos o pasivos financieros con terceros en condiciones potencialmente favorables.

-Todo patrimonio que pueda ser o será liquidado con los instrumentos de patrimonio propio de la empresa siempre que:

- Si no es un derivado que obligue o pueda obligar, a percibir una cantidad variable de sus instrumentos de patrimonio propio.

- Si es un derivado, pueda ser o será, liquidado de una forma distinta al intercambio de una cantidad fija de instrumentos de patrimonio propio de la empresa; a estos efectos no se incluirán entre los instrumentos de patrimonio propio, aquellos que sean, en sí mismos, contratos para la futura recepción o entrega de instrumentos de patrimonio propio de la empresa.

Una vez definido lo que es un activo financiero por las NIC y por la PGC, vamos a pasar al esquema que vamos a seguir en lo referente a los post que iré creando:

- Clasificación por carteras:

-Préstamos y partidas a cobrar

-Inversiones mantenidas hasta el vencimiento

-Activos financieros mantenidos para negociar

-Otros activos financieros a valor razonable con cambios en la cuenta de pérdidas y ganancias

-Inversiones en el patrimonio de empresas del grupo, multigrupo y asociadas

-Activos financieros disponibles para la venta

- Reclasificación de activos financieros

-Intereses y dividendos de activos financieros

-Baja de activos financieros

-Casos particulares

Fuentes: contabilidad.tk, plangeneraldecontabilidad.es, normasinternacionalesdecontabilidad.es, partidadoble.wke.es/google imágenes (imagen y artículo muy interesante de los activos financieros y buenos casos prácticos)

Arrendamientos de terrenos y edficios

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sun, 05 Feb 2012 04:11:12 PST

En este apartado coinciden las NIC y nuestro ordenamiento, se corresponde con la NIC 17.14 y en nuestro ordenamiento la norma de registro 8ª.4 y en ambas dictan lo siguiente:

Que depende de la duración del contrato que sean clasificados como operativos o financieros.

Que se diferencien terreno y edificio y al ser el terreno de vida ilimitada clasificarle como operativo mientras que la construcción como financiero.

En caso de que la imputación a gastos por parte del terreno y el registro de la construcción como activo según el valor actual de los pagos mínimos conlleve dificultades, se tratará el todo como un arrendamiento financiero.

Ejemplo:

LEASING INMOBILIARIO

Una empresa adquiere un local que va a destinar como sede social cuyo precio al contado es de 600.000, siendo el valor del suelo el 40%, mediante un contrato de arrendamiento financiero de 15 años de duración, siendo el pago de las cuotas mensuales y la opción de compra una cuota más. La tasa de interés es un 6% nominal anual. El contrato se firmó el 1 de octubre de 2009 y a la construcción se le estima una vida útil de 50 años.

La cuota mensual es de 5.020,77 euros y a continuación se detalla del anexo del contrato, los datos correspondientes al ejercicio 2009.

Año	Cuota	Intereses	Amort. terreno	Amort. construcción	Capital pendiente
01-10-2009	5.020,77	0,00	2.008,31	3.012,46	594.979,234
01-11-2009	5.020,77	2.974,90	818,35	1.227,52	589.958,46
01-12-2009	5.020,77	2.949,79	828,39	1.242,59	584.937,69

El capital pendiente después de 12 pagos es de 571.903,12 €.

Los costes de formalización del contrato son de 900 € que se abonan con cargo a la cuenta corriente.

SE PIDE: Contabilizar la firma del contrato, el pago de las cuotas del año 2009 y la cuota de amortización.

Al tratarse de un leasing inmobiliario no existen dudas razonables de que no se vaya a ejercer la opción de compra, debido a que durante los 15 años ha pagado casi la totalidad del activo. Cuando llegue el momento de abonar el valor residual, tendrá un valor muy superior en el mercado; además, su vida útil es de 50 años. Por todo lo anterior, se registra como un arrendamiento financiero.

• 01-10-2009: Por la firma del contrato:

Concepto	Debe	Haber
Terrenos y bienes naturales (210) (600.000 x 40%)	240.000,00
Construcciones (211) (600.000 x 60%)	360.000,00
Acreedores por arrendamiento financiero a c/p (524) (600.000 – 571.903,12)		28.096,88
Acreedores por arrendamiento financiero a l/p (174)		571.903,12

• 01-10-2009: Por los gastos de formalización:

Concepto	Debe	Haber
Terrenos y bienes naturales (210) (900 x 40%)	360,00
Construcciones (211) (900 x 60%)	540,00
Bancos, c/c (572)		900,00

• 01-10-2009: Por el pago de la primera cuota:

Concepto	Debe	Haber
Acreedores por arrendamiento financiero a c/p (524)	5.020,77
H.ª P.ª, IVA soportado (472)	803,32
Bancos, c/c (572)		5.824,09

• 01-11-2009: Por el pago de la cuota:

Concepto	Debe	Haber
Acreedores por arrendamiento financiero a c/p (524) (814,33 + 1.221,50)	2.035,83
Intereses de deudas con entidades de crédito (6623)	2.984,94
H.ª P.ª, IVA soportado (472)	803,32
Bancos, c/c (572)		5.824,09

• 01-12-2009: Por el pago de la cuota:

Concepto	Debe	Haber
Acreedores por arrendamiento financiero a c/p (524) (818,40 + 1.227,61)	2.046,01
Intereses de deudas con entidades de crédito (6623)	2.974,76
H.ª P.ª, IVA soportado (472)	803,32
Bancos, c/c (572)		5.824,09

Concepto	Debe	Haber
Amortización del inmovilizado material (681) [(360.000 + 540)/50 años x 3/12]	1.802,70
Amortización acumulada de construcciones (2812)		1.802,70

Con este ejemplo doy por finalizado el tema de los arrendamientos, intangibles y demás, faltaría explicar la "cesión de derechos de uso o superficie", pero quien esté interesado que se pase por aquí.

Fuentes: contabilidad.tk (CEF) y plangeneraldecontabilidad.es

Proverbios/Frases célebres (VII)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Mon, 23 Jan 2012 00:46:04 PST

"Debes aprender las reglas primero para así saber como romperlas" - Anónimo

Expresa perfectamente que para crear de manera correcta, primero hay que aprenderse las reglas, a nivel financiero se puede aplicar, ya que si primeramente nos aprendemos las reglas, sabremos luego cómo se pueden interpretar.

Además aprovecho para dar las gracias a todos los lectores ya que hemos alcanzado el número mágico de las 8.000 visitas, muchas gracias por seguir leyendo el blog,

Un saludo

Venta con arrendamiento financiero posterior (Lease back)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sun, 22 Jan 2012 05:05:56 PST

Vamos a entrar en el lease back, que no es más que una financiación concedida por una activo. Funciona de manera que la empresa posee un activo y la entidad financiera se lo "compra" por una cantidad de manera que la empresa obtiene una liquidez inmediata, mientras que tiene que pagar por ello unas cuotas con unos intereses. Como vemos es una especie de préstamo para situaciones de liquidez, ya que el activo ya se encuentra en la empresa.

Por lo tanto tendremos una herramienta que nos permitirá salir de situaciones transitorias de liquidez más.

Cómo se contabiliza:

- No debe variarse la condición del activo ni reconocer beneficios o pérdidas derivadas de la venta.

- Se debe registrar la cantidad recibida abonándola a un pasivo financiero (como ya hemos visto en los ejercicios anteriores por ejemplo a una 174 l/p o 524 c/p).

- Como la operación supone un pago de intereses, se debe distribuir la carga financiera a lo largo de la duración del contrato, utilizando la tasa de interés efectiva.

- En caso de que haya cuotas de carácter contingente, se deben registrar como gastos del ejercicio.

- Por último, en relación a las NIC: 17.59 y 17.61.

EJEMPLO:

LEASE-BACK. CONTABILIDAD ARRENDATARIO

El 2 de enero de 2008 se ha realizado un lease-back de una maquina con una compañía de leasing, siendo el precio de venta de 38.000 euros. El activo se compró por 80.000 euros y tiene una amortización acumulada hasta la fecha de la venta de 25.000 euros.

El vendedor (arrendatario) se ha comprometido a pagar una renta de 8.510 € durante 5 años, siendo la última cuota la opción de copia.

La vida útil pendiente de la maquinaria es de 8 años.

El tipo de interés de la operación es el 6%.

SE PIDE: Contabilizar la operación desde el punto de vista del arrendatario.

CONTABILIDAD DEL ARRENDATARIO

En primer lugar vamos a comprobar el importe de la cuota de arrendamiento, para poder efectuar el cuadro de amortización del mismo.

38.000 = X	1 – (1 + 0,06)^–5	(1,06)
	0,06

Importe de la cuota = 8.510 €/año

Año	Capital pendiente	Intereses	Amortización	Capital amortizado	Anualidad
1	38.000,00	0,00	8.510,00	8.510,00	8.510
2	29.490,00	1.769,40	6.740,60	15.250,60	8.510
3	22.749,40	1.364,96	7.145,04	22.395,64	8.510
4	15.604,36	936,26	7.573,74	29.969,38	8.510
5	8.030,62	479,38	8.030,62	38.000,00	8.510

Se trata de un arrendamiento financiero porque la vida del activo es mayor que la del contrato, y su valor en la fecha de pagar la opción de compra es superior al precio de la opción, por todo ello el arrendatario no variará la calificación del activo ni reconocerá beneficio ni pérdida derivadas de la transacción. La operación debe registrarse como un préstamo.

• 02-01-2008: Por la concesión del préstamo:

Concepto	Debe	Haber
Bancos, c/c (572)	38.000,00
Acreedores por arrendamiento financiero a c/p (524)		8.510,00
Acreedores por arrendamiento financiero a l/p (174)		29.490,00

Por el pago de la primera cuota en la misma fecha:

Concepto	Debe	Haber
Acreedores por arrendamiento financiero a c/p (524)	8.510,00
H.ª P.ª, IVA soportado (472)	1.361,60
Bancos, c/c (572)		9.871,60

• 31-12-2008: Por el devengo de intereses al final del año:

Concepto	Debe	Haber
Intereses de deudas con entidades de crédito (6623)	1.769,40
Intereses a c/p de deudas con entidades de crédito (527)		1.769,40

• 31-12-2008: Por la reclasificación de la cuota:

Concepto	Debe	Haber
Acreedores por arrendamiento financiero a l/p (174)	6.740,60
Acreedores por arrendamiento financiero a c/p (524)		6.740,60

• 31-12-2008: Por la amortización de la máquina:

Concepto	Debe	Haber
Amortización del inmovilizado material (80.000/8 años) (681)	10.000,00
Amortización acumulada del inmovilizado material (2813)		10.000,00

• 02-01-2009: Pago de la segunda cuota:

Concepto	Debe	Haber
Acreedores por arrendamiento financiero a c/p (524)	6.740,60
Intereses a c/p de deudas con entidades de crédito (527)	1.769,40
H.ª P.ª, IVA soportado (472)	1.361,60
Bancos, c/c (572)		9.871,60

Fuentes: contabilidad.tk, iasplus.com, macareo.pucp.edu.pe

Arrendamiento operativo

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Thu, 19 Jan 2012 11:08:32 PST

Es un contrato en el que el arrendador cede al arrendatario el derecho a usar un activo durante un período de tiempo determinado, a cambio de percibir un importe único o una serie de cuotas, sin que se trate de un arrendamiento financiero. Es lo mismo, pero es aquel arrendamiento que no cumpla las normas para ser arrendamiento financiero.

El arrendatario contabiliza las cuotas como un gasto mientras que el arrendador como ingreso. (Cuenta de P&G).

En las IAS están recogidas por contabilidad del arrendador y arrendatario y son la 17.56 y 17.35, respectivamente.

Vamos a ver un ejemplo extraído del CEF:

EJEMPLO

ARRENDAMIENTO OPERATIVO (CONTABILIDAD ARRENDATARIO Y ARRENDADOR)

Una empresa alquila una máquina de su propiedad a otra por un período de 3 años. Las cuotas se pagan mensualmente. El importe de la cuota mensual es de 2.400 euros. El activo figura en contabilidad del arrendador por 200.000 euros y le quedan 10 años de vida útil. El contrato se firma el 1 de marzo de 2008 y no se empiezan a pagar las cuotas hasta el 1 de septiembre de 2008, considerándose estos seis meses como un período de carencia.

SE PIDE: Registrar la operación desde el punto de vista del arrendatario y del arrendador.

Como podemos ver se trata de un arrendamiento operativo, porque la vida económica del bien comparada con la duración del contrato es muy superior, el importe de los pagos no equivale al valor actual del bien, y no se contempla la posibilidad de una prórroga. Por tanto, se va a contabilizar como gasto o ingreso según sea el arrendatario o arrendador.

CONTABILIDAD DEL ARRENDATARIO

Importe total del arrendamiento (2.400 € x 30 meses (36-6)	72.000 euros
Imputación lineal del coste (72.000 €/36 meses)	2.000 euros/mes

• 01-03-2008 a 01-09-2008: Imputación lineal durante el período de carencia:

Concepto	Debe	Haber
Arrendamientos (621)	2.000,00
Acreedores por prestaciones de servicios, facturas pendientes de recibir (4109)		2.000,00

• 01-09-2008: Por el pago de la primera cuota:

Concepto	Debe	Haber
Acreedores por prestaciones de servicios, facturas pendientes de recibir (4109)	400,00
Arrendamientos y cánones (621)	2.000,00
H.ª P.ª, IVA soportado (472)	384,00
Acreedores por prestación de servicios (410)		2.784,00

Concepto	Debe	Haber
Acreedores por prestación de servicios (410)	2.784,00
Bancos, c/c (572)		2.784,00

CONTABILIDAD DEL ARRENDADOR

Al ser un arrendamiento operativo la máquina figura en el activo y se amortiza por la vida económica, no por la duración de contrato de arrendamiento. Las cuotas que cobra las contabiliza como otros ingresos de gestión.

• 01-03-2008 a 01-09-2008: Imputación lineal durante el período de carencia:

Concepto	Debe	Haber
Deudores, facturas pendientes de formalizar (4409)	2.000,00
Ingresos por arrendamientos (752)		2.000,00

• 01-09-2008: Por el cobro de la primera cuota:

Concepto	Debe	Haber
Deudores (440)	2.784,00
Deudores, facturas pendientes de formalizar (4409)		400,00
Ingresos por arrendamientos (752)		2.000,00
H.ª P.ª, IVA repercutido (477)		384,00

Concepto	Debe	Haber
Bancos, c/c (572)	2.784,00
Deudores (440)		2.784,00

• 31-12-2008: Por la amortización de la maquinaria:

Concepto	Debe	Haber
Amortización del inmovilizado material (681) (200.000/10 años)	20.000
Amortización acumulada de maquinaria (2813)		20.000

Como vemos es tan fácil en este apartado como que el arrendatario declare las cuotas como gasto y el arrendador las declare como ingreso y además amortizará el activo.

Fuentes: contabilidad.tk, plangeneraldecontabilidad.es, IASplus

Arrendamientos financieros (IV): Ejemplos y prácticas

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Thu, 12 Jan 2012 09:11:37 PST

La fase de conocimiento de la normativa contable es muy prágmatica y teórica aunque en la guía del CEF vienen muchos ejemplos y que sin ellos no sería fácil interpretar la normativa para adaptarla a nuestro trabajo diario. Vamos con ellos:

ARRENDAMIENTO FINANCIERO. CONTABILIDAD ARRENDATARIO

El 1 de julio del año 2008 se financia con un leasing la utilización de unas máquinas cuyo valor al contado es de 120.000 €, siendo la duración del contrato de tres años con cuotas mensuales, pagaderas desde la firma del contrato. El tipo interés nominal anual es del 6% y la opción de compra una cuota más, que se tendrá que hacer efectiva los cinco primeros días que venza el contrato de arrendamiento.

La vida económica de las máquinas es de 10 años.

La entidad de leasing nos facilita el siguiente resumen de las cuotas:

N.º cuota	Fecha	Capital	Intereses	Cuota neta	IVA	Cuota bruta
1	01-07-2008	3.542,85	0,00	3.542,85	566,86	4.109,71
2	01-08-2008	2.960,56	582,29	3.542,85	566,86	4.109,71
3	01-09-2008	2.975,36	567,49	3.542,85	566,86	4.109,71
4	01-10-2008	2.990,24	552,61	3.542,85	566,86	4.109,71
5	01-11-2008	3.005,19	537,66	3.542,85	566,86	4.109,71
6	01-12-2008	3.020,22	522,63	3.542,85	566,86	4.109,71
7	01-01-2009	3.035,32	507,53	3.542,85	566,86	4.109,71
8	01-02-2009	3.050,49	492,36	3.542,85	566,86	4.109,71
9	01-03-2009	3.065,75	477,10	3.542,85	566,86	4.109,71
10	01-04-2009	3.081,08	461,77	3.542,85	566,86	4.109,71
11	01-05-2009	3.096,48	446,37	3.542,85	566,86	4.109,71
12	01-06-2009	3.111,96	430,89	3.542,85	566,86	4.109,71
13	01-07-2009	3.127,52	415,33	3.542,85	566,86	4.109,71
14	01-08-2009	3.143,16	399,69	3.542,85	566,86	4.109,71
15	01-09-2009	3.158,88	383,97	3.542,85	566,86	4.109,71
16	01-10-2009	3.174,67	368,18	3.542,85	566,86	4.109,71
17	01-11-2009	3.190,54	352,31	3.542,85	566,86	4.109,71
18	01-12-2009	3.206,50	336,35	3.542,85	566,86	4.109,71
19	01-01-2010	3.222,53	320,32	3.542,85	566,86	4.109,71
20	01-02-2010	3.238,64	304,21	3.542,85	566,86	4.109,71
21	01-03-2010	3.254,84	288,01	3.542,85	566,86	4.109,71
22	01-04-2010	3.271,11	271,74	3.542,85	566,86	4.109,71
23	01-05-2010	3.287,47	255,38	3.542,85	566,86	4.109,71
24	01-06-2010	3.303,90	238,95	3.542,85	566,86	4.109,71
25	01-07-2010	3.320,42	222,43	3.542,85	566,86	4.109,71
26	01-08-2010	3.337,02	205,83	3.542,85	566,86	4.109,71
27	01-09-2010	3.353,71	189,14	3.542,85	566,86	4.109,71
28	01-10-2010	3.370,48	172,37	3.542,85	566,86	4.109,71
29	01-11-2010	3.387,33	155,52	3.542,85	566,86	4.109,71
30	01-12-2010	3.404,27	138,58	3.542,85	566,86	4.109,71
31	01-01-2011	3.421,29	121,56	3.542,85	566,86	4.109,71
32	01-02-2011	3.438,39	104,46	3.542,85	566,86	4.109,71
33	01-03-2011	3.455,59	87,26	3.542,85	566,86	4.109,71
34	01-04-2011	3.472,86	69,99	3.542,85	566,86	4.109,71
35	01-05-2011	3.490,23	52,62	3.542,85	566,86	4.109,71
36	01-06-2011	3.490,30	52,55	3.542,85	566,86	4.109,71
	Total	116.457,15	11.085,45

SE PIDE: Registrar las siguientes operaciones del contrato de arrendamiento desde el punto de vista del arrendatario:

Firma del contrato de leasing el 1-07-2008.
Pago de la cuota del día 1-10-2008.
Amortización de la máquina el día 31-12-2008.
Reclasificación a 31-12-2008.

CONTABILIDAD DEL ARRENDATARIO

En primer lugar se analiza si se trata de un arrendamiento financiero, como el contrato incorpora la opción de compra se debe determinar que no existan dudas razonables en que se va a ejercitar, comparando el precio de la opción con el valor contable o en libros del bien al finalizar el contrato.

Precio de la opción de compra (valor residual)	3.542,85
Valor contable o en libros (120.000 – 120.000/10 x 3 años)	84.000,00

El valor del activo es muy superior al precio de la opción de compra, lo que implica que no hay dudas razonables que se ejerzan, siendo un arrendamiento financiero.

A efectos de dar de alta el activo es el menor entre el valor razonable de activo y el valor actual de los pagos mínimos.

Valor razonable del activo

120.000,00

Valor actual de los pagos mínimos [3.542,85	1 - (1 + 0,005) ^-37	(1,005)]
	0,005

120.000,00

• 01-07-2008: Firma del contrato de leasing:

Concepto	Debe	Haber
Maquinaria (213)	120.000,00
Acreedores por arrendamiento financiero c/p (cuotas de capital hasta un año) (524)		36.935,50
Acreedores por arrendamiento financiero l/p (cuotas de capital del segundo y tercer año + opción compra) (174)		83.064,50

• 01-10-2008: Por el pago de la cuota:

Concepto	Debe	Haber
Acreedores por arrendamiento financiero c/p (524)	2.990,24
Intereses de deudas con entidades de crédito (6623)	552,61
H.ª P.ª, IVA soportado (472)	566,86
Bancos, c/c (572)		4.109,71

• 31-12-2008: Por la amortización de la maquinaria:

Concepto	Debe	Haber
Amortización del inmovilizado material (681) (120.000/10 años x 6 /12)	6.000,00
Amortización acumulada de maquinaria (2813)		6.000,00

Por la reclasificación de las cuotas de leasing:

Concepto	Debe	Haber
Acreedores por arrendamiento financiero l/p (174) (3.127,52 + 3.143,16 + 3.158,88 + 3.174,67 + 3.190,54 + 3.206,50)	19.001,27
Acreedores por arrendamiento financiero c/p (524)		19.001,27

Para hacer la reclasificación se toman los importes de la columna CAPITAL debido a que están valorados al valor actual.

Supongamos que el vehículo anterior se hubiera contratado igualmente por tres años pero sólo por 20.000 km/año, ya que lo va a utilizar el contable de la empresa, siendo el coste de la cuota:

Cuota	580,00
Seguro	20,00
Mantenimiento	10,00
IVA 16%	94,40

En este caso se trataría de un arrendamiento operativo, ya que la vida del contrato es inferior a la vida del activo, ya que un coche con 60.000 km al cabo de tres años se puede arrendar a otro y, además, el valor actual de las cuotas no cubre la mayor parte del valor del bien. Si se actualizan los pagos mínimos obtenemos 19.433,05 €, siendo el valor del coche en la compra de 42.000 ?. Contablemente se registra el pago de las cuotas como un alquiler.

• 15-05-2008: Por el pago de la primera cuota:

Concepto	Debe	Haber
Arrendamientos y cánones (621)	580,00
Primas de seguros (625)	20,00
Reparación y conservación (622)	10,00
H.ª P.ª, IVA soportado (472)	47,20
IVA no deducible (50%) (631)	47,20
Acreedores prestación de servicios (410)		704,40

Concepto	Debe	Haber
Acreedores prestación de servicios (410)	704,40
Bancos, c/c (572)		704,40

Fuente: contabilidad.tk (CEF)

Arrendamientos financieros (III): contabilidad del arrendador (teoría)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Wed, 11 Jan 2012 09:43:35 PST

Vamos a seguir con la contabilidad del arrendador, en las normas de registro y valoración se sitúa en la norma 8ª punto 1.3, mientras que en las IAS está recogida en el punto "Accounting by lessors" y comprende algunas normas como la 17.36,39,49 y 50.

Pues bien, el arrendador contabiliza un derecho de cobro por el valor actual de los pagos mínimos más el valor residual. La diferencia entre el crédito contabilizado y la cantidad a cobrar son los ingresos financieros que se imputarán a resultados según el principio del devengo y utilizando el tipo efectivo.

En el supuesto en que los arrendadores sean fabricantes o distribuidores del bien arrendado, los créditos se clasifican como comerciales y se aplica la norma de ventas y prestación de servicios.

En caso de que la empresa arrendadora sea de leasing, deberá aplicar la normativa del Banco de España, al ser una entidad financiera que debe registrar sus operaciones de acuerdo con las directrices en las Circulares emitidas por el Banco de España. Se puede ver en la Ley 26/1998 y se puede obtener más información en la Asociación Española de Leasing.

Como no vamos a ver habitualmente las operaciones desde el punto de vista del arrendador, no voy a poner ejemplos de ello.

Fuentes: Iasplus.com, contabilidad.tk, plangeneraldecontabilidad.com, Asociación Española de Leasing, BOE

Arrendamientos financieros (II): contabilidad del arrendatario (teoría)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sun, 08 Jan 2012 03:59:38 PST

Siguiendo con los arrendamientos financieros, vamos a ver cómo se contabiliza un arrendamiento financiero desde la parte del arrendatario, ésto no es exclusivo de nuestro ordenamiento jurídico, sino que como venimos observando también se encuentra presente en las NIC: en concreto con la nomenclatura: "Accounting by lesees" (lit.: contabilidad de los arrendatarios) y como vemos aquí, las principales IAS son las: 17.20,25,27 y 33.

Pues bien, el arrendatario, al principio del contrato registra un activo según su naturaleza, inmovilizado material o activo intangible, y un pasivo financiero por el mismo importe. Por lo que a la entrada del activo financiado por ejemplo mediante leasing, se deberá contabilizar el activo según la naturaleza, si es una maquinaria como maquinaria, si es un elemento de transporte como elemento de transporte.

Respecto a la valoración, el valor del activo y la deuda va a ser el menor entre el valor razonable del activo al inicio del contrato y el valor actual de los pagos mínimos acordados durante el plazo del arrendamiento, incluido el pago de la opción de compra o el valor residual, cuando no existan dudas razonables sobre su ejercicio. En los pagos por arrendamiento no se incluyen ni las cuotas de carácter contingente ni el coste de los servicios e impuestos que pueda repercutir el arrendador (por ejemplo las cuotas adicionales por superar unos determinados kilómetros en un renting de coches).

Los costes de formalización del contrato y de puesta a punto deben registrarse como mayor valor del activo.

Para el cálculo del valor actual, deberemos pedir el tipo de interés que vamos a utilizar en el contrato y tener a mano las tablas de los pagos.

En caso de cuotas de carácter contingente (recordemos la cuota por superar unos kms. en el renting) se tratarán como gastos del ejercicio.

Por último recordar que debido a la corta liquidez que tienen actualmente las empresas, es necesario financiarse mediante este tipo de arrendamientos por lo que es importante para sus profesionales saber como gestionarlos y como contabilizarlos.

Fuentes: Iasplus.com, contabilidad.tk, plangeneraldecontabilidad.com

Arrendamientos financieros(I): concepto

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sun, 18 Dec 2011 14:25:27 PST

Para seguir este apartado deberemos ver el plan general contable en su norma 8ª1.1. y la IAS 17.11(en adelante).

"Cuando de las condiciones económicas de un acuerdo de arrendamiento, se deduzca que se transfieren sustancialmente todos los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad del activo objeto del contrato, dicho acuerdo deberá clasificarse como arrendamiento financiero y se registrará según los términos establecidos en los apartados siguientes".

En la IAS 17.4, nos comentan: " A lease is classified as a finance lease if it transfers substantially all the risks and rewards incident to ownership. All other leases are classified as operating leases.

Whether a lease is a finance lease or an operating lease depends on the substance of the transaction rather than the form."

Son iguales, lo más importante es quedarse con que para que sea un arrendamiento financiero se tiene que transferir sustancialmente todos los riesgos y beneficios de la propiedad del activo.

Ahora bien, se presume que se da la transferencia de los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad en los siguientes casos:

a) Si la propiedad del activo se transfiere al arrendatario al finalizar el plazo del arrendamiento (ver opción de compra).

b) Cuando el período de alquiler coincida o cubra la mayor parte de vida del activo.

c) Si el valor actual de los pagos mínimos suponen un importe prácticamente igual al del valor razonable del bien arrendado al principio del contrato.

d) Cuando las características del activo objeto del contrato de arrendamiento hacen que su utilidad quede restringida al arrendatario.

e) Si el arrendatario puede cancelar el contrato y las pérdidas que vaya a sufrir el arrendador las asume el arrendatario.

f) Cuando los resultados derivados de las fluctuaciones en el valor razonable del importe residual recaen sobre el arrendatario.

g) Si el arrendatario puede prorrogar el contrato de arrendamiento durante un segundo período, con unos pagos por arrendamiento sensiblemente inferiores a los de mercado.

Fuentes: contabilidad.tk, plangeneraldecontabilidad.es, iasplus.com, accountancy.com.pk,

Proverbios/Frases célebres (VI)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Tue, 13 Dec 2011 13:58:26 PST

"Haz que los adversarios vean como extraordinario lo que es ordinario para ti; haz que vean como ordinario lo que es extraordinario para ti"

Sun Tzu, en "El Arte de la Guerra"

Arrendamientos, concepto y esquema

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sun, 11 Dec 2011 13:44:45 PST

Los arrendamientos o en inglés "leases", están regulados en España por la norma 8ª del Plan General Contable y a nivel internacional por la IAS 17, vamos a ver su concepto:

"Un arrendamiento es cualquier acuerdo, con independencia de su instrumentación jurídica, por el que el arrendador cede al arrendatario, a cambio de percibir una suma única de dinero o una serie de pagos o cuotas, el derecho a utilizar un activo durante un periodo de tiempo determinado, con independencia de que el arrendador quede obligado a prestar servicios en relación con la explotación o mantenimiento de dicho activo".

Respecto a la clasificación /esquema, los arrendamientos se dividen en operativos y financieros, en los financieros se trasmiten al arrendatario todos los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad del activo, mientras que los operativos tienen carácter residual, esto es que cuando no se den las circunstancias para clasificar un arrendamiento como financiero, se considerará operativo. También se regulan las operaciones de lease-back y los arrendamientos de terrenos e inmuebles. Esquema:

- Arrendamiento financiero

- Arrendamiento operativo

- Venta con arrendamiento financiero posterior

- Arrendamientos de terrenos y edificios

- Cesión de derechos de uso o superficie

Fuentes: cartel se alquila, contabilidad.tk, plangeneraldecontabilidad.es, iasplus.com

Grupos enajenables de elementos mantenidos para la venta

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Tue, 06 Dec 2011 10:43:48 PST

La N.R.V. 7ª 2) del PGC lo define como "el conjunto de activos y pasivos directamente asociados de los que se va a disponer de forma conjunta, como grupo, en una única transacción. Podrá formar parte de un grupo enajenable cualquier activo y pasivo asociado de la empresa, aún cuando no cumpla la definición de activo no corriente, siempre que se vaya a enajenar de forma conjunta".

En cuanto a la valoración, se sigue la norma de los activos no corrientes vista en la entrada anterior, en caso de aplicar deterioro de valor se aplicará la norma 2ª2 del Inmovilizado Material. El deterioro se aplica en primer lugar al fondo de comercio y posteriormente al valor de los activos no corrientes.

Cabe decir que no se aplica en el PGC de PYMES.

Ejemplo (extraído de aquí):

La sociedad DISPER,S.A. tiene una delegación en París en la que existen los siguientes elementos patrimoniales:

El valor razonable de la delegación es de 685.000 € siendo los gastos de venta de 5.000€. Dicha delegación no marcha como pensábamos cuando la adquirimos por lo que se ha decidido cambiar su clasificación a finales de 2008 a mantenida para la venta. A 31 de diciembre de 2009, el valor razonable es de 675.000 € y los gastos de venta 5.000 €.

Solución:

AÑO 2008:

Estamos ante una reclasificación de un grupo enajenable de elementos mantenidos para la venta, pero antes veamos si existe o no pérdida por deterioro y recordemos que primero tendremos que dar de baja el fondo de comercio:

Valor contable: 300.000+200.000+20.000+330.000-150.000= 700.000 €

Valor razonable-costes de venta: 685.000-5.000= 680.000 €

Según la norma de activos no corrientes mantenidos para la venta, se valorará por el menor entre estos dos valores, por lo que procede una pérdida por deterioro de 20.000 €. Ahora bien, en este caso, este valor es igual al fondo de comercio por lo que procedemos a darle de baja sin posibilidad de reversión:

31/12/08

Ahora, reclasificaremos a mantenido para la venta:

AÑO 2009:

Tenemos que comprobar al cierre (31/12) el posible deterioro de valor y en caso de que le haya, éste deterioro se deberá repartir en los activos no corrientes dentro del grupo enajenable, de forma proporcional a su valor en libros. En este caso serían la maquinaria y el mobiliario.

Valor contable: 680.000 €

Valor razonable - gastos venta: 675.000-5.000= 670.000 €

Deterioro= 10.000€ (como uno es 300.000 y el otro 200.000, entonces queda en una proporción de 3/5 y 2/5), entonces= 6.000 y 4.000 como vemos en el asiento:

Fuentes: MªCarmen Tejada, Real Centro Universitario Escorial Mª Cristina, contabilidad.tk,plangeneraldecontabilidad.es, iasplus.com

Activos no corrientes mantenidos para la venta (ejemplos)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Fri, 02 Dec 2011 14:42:06 PST

Ejemplo (extraído del CEF):

Una empresa compra el 01/07/2008 una maquinaria por 120.000 € y la amortiza linealmente en 5 años. El 01/07/2010 decide ponerlo a la venta, ya que se cambia el proceso productivo y se da de baja el producto para la que se utilizaba. El valor razonable a 01/07/2010 se estima en 50.000 €. A fin de año, se calcula un valor razonable de 45.000€ y finalmente se vende en marzo de 2011 por 40.000€. IVA: 18%, la empresa no sigue la contabilidad de PYMES.

Solución:

01/07/2008, Por la compra de la maquinaria:

31/12/2008, Se amortiza lo correspondiente al medio año:

31/12/2009, Amortización anual:

01/07/2010, Una vez que se decide la venta, amortizamos lo correspondiente hasta la fecha y reclasificamos el activo:

31/12/2010, Por el deterioro de 5.000€:

01/03/2011, Por la venta de la maquinaria:

Fuentes: contabilidad.tk, Real Centro Universitario "Escorial-María Cristina" (más ejemplos)

Activos no corrientes mantenidos para la venta (teoría)

noreply@blogger.com (Jorge Juez) — Sun, 27 Nov 2011 05:46:33 PST

A partir de esta entrada, voy a tratar de poner la relación existente entre la normativa española y las IFRS ó NIIC, en el caso que nos ocupa, los activos no corrientes mantenidos para la venta y operaciones interrumpidas, su traducción al inglés será : "non-current assets held for sale and discontinues operations", y su interpretación contable vendrá recogido en la IFRS nº5, en ésta página viene perfectamente explicado(ENG).

Dicho esto, vamos con la definición de activo no corriente mantenido para la venta:

Es un activo no corriente (obvio) que necesariamente:

- Está disponible para su venta inmediata.

- (y) Su venta es altamente probable, lo que significa que:

-La empresa ha iniciado un plan para vender el activo, buscando comprador.

-La venta se negocia activamente a un precio adecuado en relación con su valor razonable actual.

- Se espera completar la venta en el año siguiente a la fecha de su reclasificación, salvo que, por hechos o circunstancias fuera de control de la empresa, el plazo de entrega se tenga que alargar y exista evidencia suficiente de que la empresa siga comprometida con el plan de disposición del activo.

-Las acciones para completar el plan indiquen que es improbable que haya cambios significativos en el mismo o que vaya a ser retirado.

Ahora vamos a ver el tratamiento contable (regulado por la NRV 7ª):

Valoración: el menor entre el valor contable y el valor razonable menos los costes de venta.

Amortización: no se puede amortizar, aunque sí registrar el deterioro (caso de que el vr-costes de venta sean menores al valor contable).

Beneficios: los rendimientos obtenidos hasta su venta (por ej. alquiler de inmueble) se registrarán como resultado neto de actividades interrumpidas.

Lo anterior no se aplicará a las siguientes partidas:

- Activos por impuestos diferidos, se les aplica la norma 13ª de Impuestos sobre benef.

- Activos procedentes de retribuciones al personal , que se rige por la norma 16ª de Pasivos por retribuciones a L/P al personal.

- Activos financieros, excepto inversiones en el patrimonio de empresas del grupo, multi y asociadas que se regula por la norma 9ª de Instrumentos financieros.

Reversión: se incorporará a la partida que sea su naturaleza original y se valorará por el menor entre el valor contable antes de su clasificación, incorporando las amortizaciones y correcciones que hubieran correspondido y el valor recuperable (el mayor entre el valor razonable menos costes de venta y valor en uso).

Esta norma 7ª no se aplica en el PGC de PYMES. Cuando se vende, se amortiza hasta la fecha, se da de baja el activo y ya está.

A nivel práctico: tendremos que mirar el impacto en el fondo de maniobra (act.corriente - pasivo corriente) en caso de que no se termine vendiendo el activo. Lo ideal (salvo excepciones) sería tener cubierto previamente el pasivo corriente. Además habrá que tener en cuenta el efecto de no amortizar en la cuenta de pérdidas y ganancias (mínimo).

Fuentes: plangeneraldecontabilidad.es (NRV 7ª), contabilidad.tk, iasplus.com (IFRS 5ª)