Здравствуйте читатели моего блога. Давненько я не публиковал ни каких статей в блоге. Все дела, дела, а на блог совсем не остается времени.

Сегодня хочу не много исправиться и опубликовать перевод очередной главы книги «101 секрет торговли опционами». В этой главе Трестер рассказывает об очень интересной тактике торговли.

Секрет длинного выстрела.

Есть игроки, которые любят, рассматривать возможность покупки истекающих опционов. Эту тактику торговли называют «длинным выстрелом». В течение последней недели перед истечением, опционы «очень близкие к деньгам » (very-close-to-the-money options) могут делать внезапные движения стоимости в течение одного или двух дней. Покупка таких опционов может действительно привести к попаданию в цель.

Лучшими опционами для такой покупки являются индексные опционы, такие как S&P 100 Index (OEX) и S&P 500 Index (SPX), поскольку они дают Вам лучший шанс на вложенный вами доллар в те последние несколько дней до истечения.

Ключом к успеху в этой стратегии является покупка слабых в цене опционов. Старайтесь покупать опционы ниже 1, которые очень близки к страйковой цене. Предупреждаю, Вы подвергаете себя риску к потерям, но лишь одно хорошее движение цены на индекс даст Вам большой куш. Попробуйте проиграть это на бумаге (или на демо счете) некоторое время, чтобы увидеть результаты игр такого типа. При такой игре, Вы рассчитываете на неожиданную волатильность, относящуюся к теории хаоса.

Много лет назад я наблюдал за движением IBM, ежедневный торговый диапазон составлял 3 пункта, когда мы приближались к истечению. Колл-опцион «очень близкий к деньгам » (very-close-to-the-money options) собирался двинуться от 1 до 1/8 в течение 2-х дней до истечения. Видя это, я открыл ордер на приобретение колла на 1/8 за (.125). Ордер был выполнен в течение дня на 1/8. Затем я немедленно выставил ордер на продажу опциона за 1. Ордер был выполнен несколько часов спустя, дав нам более чем 700%- ю прибыль, потом этот опцион, в конечном счете, истек ничего не стоящим. Уроком здесь является то, что такая стратегия требует быстрых действий.

Теперь о сделке, которая у меня сорвалась.. Используя эту стратегию истечения, я купил несколько колл-опционов на S&P 100 Index за одну неделю до истечения на 3/8 по (.38). За три дня до истечения, я должен был уехать в неожиданную командировку, так что я закрыл позицию на 3/4 (.75). По истечению опцион стоил 7 (700 $), т.е. колл-опцион оказался прилично «в-деньгах» (in-the-money of the call option). Если бы я держал позицию до конца, моя прибыль была бы почти 2000 %.

Если Вы используете эту стратегию, удостоверьтесь, что покупаете опционы действительно дешевые и с привлекательными шансами того, что индекс или курс акций может пересечь страйковую цену «в-деньги» (into-the-money).

Вы должны выработать в себе большое терпение и стойкость к потерям, чтобы играть в эту стратегию. Должно пройти много месяцев, прежде чем вы научитесь распознавать благоприятные возможности. Однако если игра ведется правильно, и Вы любите длинные выстрелы, эта стратегия может щедро наградить Вас.

http://investprof.ru

Здравствуйте друзья!

Поздравляю с наступающим 2012 Годом!
Желаю  всем читателям моего блога удачи и профитов, хорошего волатильного рынка!
Желаю счастья, здоровья, благополучия,новых открытий и достижений, любви и радости в жизни!

Мой блог находят по следующим фразам

• предсказание цена акций
• vsa анализ
• тип ордера sell stop
• какой легче всего торговать на форекс
• торговать опционами
• чем биржа лучше форекса

http://investprof.ru

Здравствуйте, уважаемые читатели моего блога. Надеюсь, вы читали предыдущие мои статьи, где я знакомил вас с фьючерсами. И думаю, что мне удалось заинтересовать вас этим инструментом торговли.

Но пытливый читатель, который прочел все, о чем я рассказывал ранее, наверняка захочет задать мне вполне закономерный вопрос, который будет звучать примерно так: а что же делать простому человеку, если у него есть желание торговать фьючерсными контрактами и как можно торговать, не являясь при этом членом биржи? И вообще, возможно ли такое? Конечно, возможно!

Дело в том, что в 1992 году биржа СМЕ совместно с Reuters разработала и запустила проект GLOBEX, позже, в 1998 г., этот проект получил название — GLOBEX2. Другие фьючерсные биржи тоже не стояли в стороне и почти параллельно с СМЕ запустили свои подобные проекты: СВОТ — Project A (позже — совместный проект с франкфуртской биржей EUREX), NYMEX — Access.

Так в чем же суть этих проектов?
А в том, что эти проекты дают возможность трейдерам вести так называемую электронную торговлю, т.е. вести торговлю фьючерсными контрактами, не имея своего места на бирже и не являясь ее членом.
Теперь, чтобы вести торговлю на бирже, достаточно заключить договор с брокером, который будет выводить все ваши заявки на биржу. Самая удобная и быстрая связь с брокером осуществляется посредством интернет.

Ну, а если вы просто хотите узнать, какие, к примеру,  фьючерсные контракты торгуются в данный момент на бирже CME (Chicago Mercantile Exchange), то вы может это сделать прямо сейчас. Для этого вам нужно обратиться к сайту – http://www.cmegroup.com/

После того, как вы вошли на сайт, вам нужно найти раздел Product Highlights, этот раздел поделен на различные категории. Вам нужно выбрать интересующую вас категорию, и далее вы увидите сами контракты. Щелчком мыши выберите контракт. После того, как вы выбрали контракт, перед вами раскроется таблица. В этой таблице в закладке “Quotes”, вы увидите доступные на данный момент контракты, а в столбце “Volume” можно посмотреть насколько ликвидный выбранный вами контракт. Щелкнув мышкой по закладке “Contract Specifications” – вы сможете рассмотреть подробную спецификацию контракта. О спецификации контрактов я более подробно расскажу чуть позже.

Таким образом, мы выяснили, что торговля фьючерсными контрактами на бирже стала доступна практически любому желающему человеку. При всем при этом, вы в это время можете находиться где угодно. Или у себя дома, удобно устроившись в уютном кресле, или лежать в тени пальмы на каком-нибудь пляже. Главное, это чтобы у вас была связь с вашим брокером.

Мой блог находят по следующим фразам

• лучшая книга управление капиталом
• гамма положительная позиция по опционам
• опционные стратегии
• как правильно вести дневник трейдера программы
• скачать форма дневник трейдера
• дневник трейдера скачать бесплатно

http://investprof.ru

Здравствуйте, уважаемые читатели моего блога. Сегодня мы продолжим свое знакомство с фьючерсами.

Давайте я расскажу вам, как проходит покупка и продажа фьючерсных контрактов.

Процесс покупки и продажи фьючерсов называют трейдингом, он ведется методом «Open Outcry», что переводится, как «свободный выкрик» или «торговля голосом». Очень интересно наблюдать за этим методом торговли: если бы не выкрики голосом, то его можно было бы сравнить с языком глухонемых. Представьте себе толпу народа и все отчаянно жестикулируют и что-то кричат. Но в яме есть свои правила, и поэтому выкрикивать можно не все, что пришло в голову, а только заявки на покупку и продажу.

Интересно, как же эти люди понимают друг друга?

Существует определенный язык жестов, трейдеры жестами показывают свои заявки и дублируют их голосом. Этот язык жестов, в общем-то, интуитивно понятный. Например, если трейдер хочет продать, он поворачивает ладони от себя, показывая пальцами цену и количество. Если он хочет купить, то поднимает руку с повернутыми ладонями к себе, показывая пальцами количество и цену. Если трейдер хочет снять заявку, он проводит ребром ладони вдоль горла.

В обычный торговый день на полу биржи, такой как биржа СМЕ, одновременно может находиться от трех до четырех тысяч человек. Это и трейдеры, и брокеры, и различные клерки, и все они что-то кричат или говорят, представляете, какой шум стоит в зале биржи. Конечно, число людей в зале сильно меняется в зависимости от времени и активности торгов.

Хочу остановиться на таком факте, что продавать и покупать трейдер может в любой последовательности. Трейдеру совсем не обязательно что-то иметь, чтобы это затем продать. Главная его задача заключается в том, чтобы купить дешево, а продать дорого. Весь секрет состоит в том, что когда вы покупаете «что-то», а затем продаете это дороже, вы делаете деньги. Когда вы продаете «что-то» и затем покупаете это обратно за меньшую цену, вы снова делаете деньги. Во всех остальных случаях вы теряете деньги.

Все эти люди, которые кричат и размахивают руками на торговом полу, являются членами биржи. Члены биржи выбирают совет директоров, который управляет биржей.

Все члены биржи имеют право участвовать в ее управлении, кроме того они также участвуют и выборе Совета Директоров биржи.

Членом биржи может стать как компания, так и индивидуальное лицо. Но для этого нужно получить одобрение биржи, подтвердить свою финансовую состоятельность и знания биржевой торговли.

В составе биржи СМЕ насчитывается около 3,000 членов, но количество мест на бирже лимитировано, поэтому получить место на бирже можно только путем покупки этого места у члена биржи, который желает его продать, и это тоже является предметом инвестиций и спекуляций. Рекорд в этом установила  биржа NYMEX, место на этой бирже было продано за 1 500 000 долларов.

Распространённой практикой среди членов биржи считается сдавать свои места в аренду. Арендатор получает все права на срок аренды, которые имеет член биржи.

На сегодня все. Думаю, что статья была вам интересна.

Мой блог находят по следующим фразам

• гамма положительная
• журнал трейдера скачать
• объёмы валютных фьючерсов
• ask цена
• sell limit ордер
• горячие клавиши в метатрейдере

http://investprof.ru

Здравствуйте читатели моего блога. Давненько я не публиковал главы из книги Трестера «101 секрет торговли опционами». Читайте очередную главу  книги.

Второй секрет портфельного страхования

Есть еще один способ купить акцию, и получить страховку на неё, и заключается он в покупке структурированного продукта. Это финансовые инструменты, которые позволяют вам торговать закрытыми фондами, где Вы фактически покупаете индекс акций (т.е. S&P 500) (т.е. индекс взаимного фонда).

Торговля такими инструментами осуществляется аналогично внесенной в список акции, т.е. они могут быть куплены и проданы в течение дня. Когда Вы покупаете их, это походит на покупку взаимного фонда (закрытого), но они имеют встроенное страхование. Эти инструменты гарантируют Вам некоторую цену, когда она созреет, обычно через пять — шесть лет, но Вы можете свободно торговать ими до того дня, когда они поспеют.

Каждый из этих инструментов или структурированных продуктов имеет различные условия и гарантию одного из крупнейших брокерских домов. Эти структурированные изделия имеют страйковые цены, аналогично опционам и будут повышаться в подобном порядке по отношению к основному индексу акций. Однако, оплата такой страховки, обычно приводит к небольшой прибыли.

В середине 90-х, я купил акции одного из этих инструментов. Это была Stock Index Return Security (SIS), структурированный продукт, который отражал Mid Cap 400 Index. Я заплатил 8.75 $ за каждую акцию и мне дали гарантию зрелости до 10 $. Я продал свою позицию несколько лет спустя приблизительно по 32 $ за акцию.

Давайте посмотрим следующий пример. Мерилл Линч (Merrill Lynch) , имеет структурированный продукт, символ которого — MLF, который отслеживает Индекс S&P 500, названный как S&P 500 ”MITTS”. MLF является главной необеспеченной ценной долговой бумагой Merrill Lynch. Она имеет страйковую цену 1011 на S&P 500 Index, но с истечением 7-1-05, только доходы в S&P 500 выше 1119.49 были бы отражены в цене MLF.

По-другому отражена стоимость защиты нижнего порога. Рыночная цена MLF была 9.94 $ на 4-24-02, когда S&P 500 Index был 1094, но гарантируемая цена по истечению равнялась 10$, независимо оттого, что рынок сделает, даже если бы S&P 500 Index потерял бы 50 % или больше своей стоимости. Иными словами, имеет смысл, покупать акции взаимных фондов без какого либо риска падения стоимости индекса.

MLF продается на Американской Фондовой бирже наряду с большинством структурированных продуктов. Перед закупкой одной из этих ценных бумаг, удостоверьтесь, что прочитали проспект. Для такого типа информации звоните 1-800-THE AMEX, или посетите их вебсайт  amex.com.

Хоть это и занимательно звучит, что вы побеспокоились о страховке, вы всё ещё должны быть бдительными. Перед покупкой акций одного из этих структурированных инструментов, сделайте свою домашнюю работу. Всегда делайте домашнюю работу!

Мой блог находят по следующим фразам

• влад гилка отзывы
• курс "опционы с нуля"
• 101 секрет торговли опционами
• стрэддл
• vsa анализ
• работа с опционами

http://investprof.ru

Здравствуйте, читатели моего блога. Мне часто задают вопрос. Куда лучше вложить свои деньги?

Выскажу свои мысли на этот счет.

Лучше всего хранить свой капитал в драгоценных камнях и металлах. Но такие вложения в России таят в себе некоторую опасность. Если Вы приобретаете, например, золотой слиток, то необходимо оплатить, помимо стоимости самого слитка, еще и НДС в размере 18% от его цены. Если же, Вы решите продать слиток, то: либо он будет оценен как лом в ювелирных мастерских или у скупщиков, либо слиток продается банку. Но уплаченные 18 % НДС уже не вернутся.

Выгодной инвестицией нередко считают покупку ювелирных изделий из золота или серебра. Однако в стоимость украшения входит работа мастера-ювелира. А продать такие изделия можно будет уже только по цене лома.

Наверное, самым удачным вложением капитала среди инвестиций в драгметаллы является приобретение золотых червонцев (примерно 8 грамм золота), поскольку их ценность ежегодно возрастает.

Кроме того, выгодным вложением может стать приобретение антиквариата. Обычно на мировом рынке прирост к первоначальной стоимости раритетного изделия составляет около 25 %. Но следует помнить о том, что и здесь есть свои тонкости, к тому же, всегда есть риск столкнуться с подделкой, поэтому необходимо хорошо разбираться в вещах, которые Вы собираетесь приобрести.

Мой блог находят по следующим фразам

• робот форекс отзывы
• если рынок открывается наверх с небольшим гепом
• Влад гилка.
• торговать опционами
• широкий спред объем
• влад гилка отзывы
• Клиент для комментариев WordPress

http://investprof.ru

Приветствую вас, читатели моего блога. В сегодняшней своей статье я продолжу рассказ о фьючерсах.

Из прошлых моих статей вы, наверное, помните, что фьючерсные контракты заключаются на бирже.

Так что же собой представляет фьючерсная биржа?

Фьючерсная биржа это место, где встречаются продавцы и покупатели. Если бы не было такого места (биржи), то продавцы и покупатели были бы вынуждены контактировать между собой самостоятельно для того, чтобы заключить договор.
К примеру, биржа CME, это простое здание, в котором собираются торговцы для совершения сделок. В этом здании работает большое количество обслуживающего персонала, в обязанности которого входит следить и обслуживать весь процесс торговли. В этом здании работает множество брокерских фирм и информационных агентств, которые обслуживают своих клиентов, и поставляют рыночную информацию и новости во все концы света.
Следует также отметить, что биржа это, прежде всего, корпорация, которая имеет своих владельцев (членов биржи). Биржа имеет свой устав. Это многостраничный документ, в котором детально прописаны все правила и законы, по которым работает биржа. Этот документ регулируется и находится под контролем  общественных и правительственных организаций США, таких как CFTC  (Commodities Futures Trading Commission), NFA (National Futures Association). Правилам и законам, которые описаны в этом документе, обязаны следовать все члены и клиенты биржи.

Итак, как же происходит на бирже торговля фьючерсами?
Торговля фьючерсами осуществляется в торговом пите, это такое углубление в полу, с идущими вниз ступенями, которые ограждены перилами. Эти углубления в полу по другому называют ямами или торговым полом. Чаще всего эти ямы имеют шестиугольную или округлую форму, в этой яме и находятся торговцы во время торговой сессии.

Например, в здании биржи СМЕ располагается два торговых зала, они расположены на разных этажах здания, а общая площадь этих залов превышает 70 000 кв. футов. Это биржа считается одной из самых больших в мире.

Если представить, что вы смотрите сверху на нижний торговый зал, который находится на четвертом этаже, то вашему взору откроется следующая картина. Слева торгуют опционами и фьючерсами на свиной бекон, постную свинину, телят и крупный рогатый скот. Это так называемый сельскохозяйственный комплекс, именно с него начинался расцвет биржи СМЕ. Раньше этот комплекс назывался Eggs & Butter Exchange, что переводится как Биржа Масла и Яиц.

Справа располагается огромный и всегда очень активный пит. В этом пите торгуется фьючерс на фондовый индекс S&P500, в корзину этого индекса включено 500 избранных,  имеющих наибольшую капитализацию, компаний США. Этот контракт был первым в мире финансовым фьючерсом и был запущен именно на бирже СМЕ в 1972 году.
Еще правее от пита, где торгуется фьючерс S&P500, находится самый крупный пит в мире и торгуют там контрактом на евродоллар. Ежедневный денежный оборот этого пита превышает сотни триллионов долларов.
Ну, а торговый пол верхнего зала занимают питы IMM (International Monetary Market) и GEM (Growth and Emerging Market). Здесь торгуются фьючерсные контракты на иностранную валюту, каждый пит имеет флаг страны, валюта которой торгуется в этом пите, флаг вывешен на потолке над питом.

На сегодня пока все, уважаемый читатель моего блога. Ждите продолжения рассказа о фьючерсах.

Мой блог находят по следующим фразам

• опционы греки
• на бирже нельзя заработать
• что такое бид и аск
• что такое опционы
• фракталы и фибоначчи
• сколько зарабатывает Уоррен баффет

http://investprof.ru

Приветствую вас, читатели моего блога. Из прошлых моих статей вы узнали,  что такое фьючерсы, а также я вам вкратце рассказал об история фьючерсной торговли.

Теперь давайте рассмотрим с вами сам фьючерс. Я не ошибусь, если скажу, что инструмент фьючерс является одним из самых любимых инструментов большинства трейдеров.

Фьючерсный контракт, или коротко фьючерс (futures), в переводе с английского означает «сделка на срок». Это производный финансовый инструмент. Фьючерс это договор купли-продажи базового актива, который заключили между собой две стороны (продавец и покупатель). При заключении этого договора стороны договариваются об уровне цены и сроках поставки, гарантом выполнения этого договора выступает биржа, так как обе стороны дают обязательства бирже по выполнению данного договора.

Все фьючерсные контракты строго стандартизированы. Что это означает? А означает это следующее: биржа устанавливает требования к фьючерсным контрактам по количеству базового актива в одном контракте и его качеству.

Теперь давайте немного разберемся с терминами.

Итак, что означает «Продать» фьючерс? Это означает, что вы заключаете контракт в качестве продавца базового актива, например акций, нефти, зерна и.т.д.
А выражение «Купить» фьючерс означает, что вы заключаете контракт в качестве покупателя базисного актива.

Чтобы лучше понять, давайте попробуем рассмотреть все это на простом примере.
Итак, представьте себе, что вы владелец мукомольного комбината. И для производства муки вам соответственно требуется пшеница. Вы как владелец комбината, естественно, заинтересованы в том, чтобы комбинат все время работал и стабильно приносил вам прибыль. А для этого вам, ну просто необходимо планирование. И вот вы сидите в мае месяце у себя в офисе и пытаетесь просчитать свой бизнес. Но вы же не ясновидящий какой-то, естественно. Вы же не можете в мае предугадать, какая будет цена на зерно в сентябре. Вы не знаете, каким будет урожай, будет лето засушливым или, наоборот, будут идти все время дожди и весь урожай погибнет. И поэтому, чтобы подстраховать свой бизнес вы в мае едете в фермерское хозяйство и заключаете договор. В договоре вы оговариваете, что в сентябре вы купите у фермерского хозяйства определенное количество пшеницы по зафиксированной и заранее оговоренной цене. В этой сделке две стороны взяли на себя обязательства по заключенному договору. Вы обязаны купить, а фермерское хозяйство продать.

Давайте подробнее остановимся на этом.

Итак, приехали вы в фермерское хозяйство и заключили сделку по цене 4 тысячи рублей за одну тонну зерна. Лето выдалось прекрасное, урожай уродился богатым, в результате этого на рынке зерна сложилась ситуация, что предложения стали превышать спрос, и тонна пшеницы в сентябре стала стоить на спотовом рынке 3 тысячи рублей за одну тонну.  Но вы заключили договор, в котором взяли на себя обязательства выкупить пшеницу по цене 4 тысячи за одну тонну, и вы должны выполнить этот договор. В результате выполнения этого договора, вы понесете убытки в размере 1 тысячи рублей на каждой тонне зерна.

Теперь давайте рассмотрим эту же самую ситуацию, но при неблагоприятном лете (засуха, дожди и т.п.) В результате этого пшеница на спот-рынке взлетела до цены 5500 рублей за тонну. Вы приехали в фермерское хозяйство, и фермер по условиям договора обязан был бы отгрузить вам пшеницу по условленной ранее цене, т.е. по 4000 рублей за тонну. Вы в результате этой операции сэкономили бы 1500 рублей на каждой тонне.
Но такая сделка, как вы помните, не может называться фьючерсным контрактом. Как я писал выше, фьючерсный контракт заключается при участии биржи. Если же контракт заключен не на бирже, то он называется срочным или форвардным контрактом.

Базисными активами могут считаться абсолютно разные группы товаров, это может быть нефть, металлы, продукты питания, акции различных компаний, валютные пары, фондовые индексы, процентные ставки и.т.д. И на все это разнообразие могут заключаться фьючерсные контракты.

Давайте вернемся к нашей пшенице. Итак, если вы заключили фьючерсный контракт на поставку базисного актива, в данном случае в роли базисного актива у нас выступает пшеница, то такой контракт будет называться поставочным. Это означает, что на дату экспирации контракта, вы будете должны либо поставить базисный актив (пшеницу), либо купить его. Это зависит от того кем вы являетесь в этой сделке: Продавцом или Покупателем. (Забыл вам объяснить, что означает слово  экспирация, экспирация это дата окончания расчетов по контракту.)

Кому выгодно заключать такие контракты? Конечно же, производителям различного рода товаров (нефтеперерабатывающим, мукомольным предприятиям, фермерам, добывающим компаниям), которые хотят застраховать свои риски при помощи фьючерсных контрактов. Таких покупателей и продавцов называют, одним словом хеджеры.

Кроме хеджеров на рынке есть еще одна и весьма многочисленная группа трейдеров, которая также торгует фьючерсными контрактами, и эту группу называют спекулянтами.
Спекулянтов абсолютно не интересует поставка базисного актива, их интересует только одно, какую прибыль они могут получить, заключая фьючерсные контракты. В роли спекулянтов могут выступать банки и инвестиционные компании, а также большая армия частных независимых трейдеров.

Спекулянтов интересует, прежде всего, только живая прибыль, вот и придумали они для себя так называемые расчетные фьючерсные контракты. Расчетные фьючерсные контракты по истечении срока фьючерса не предусматривают поставку базисного актива.  Вместо этого выполняется расчет позиций продавцов и покупателей, и денежные средства перечисляются с одного счета на другой.

Рассмотрим небольшой пример.
Купил спекулянт фьючерсный контракт на пшеницу, и при экспирации этого контракта он получает не мешки с пшеницей, а прибыль или убыток на свой брокерский счет.

Скажу больше, что мало кто из спекулянтов дожидается срока экспирации контракта.
Это совсем и не требуется, т.е. дождался спекулянт запланированной им прибыли, а может быть и убытка, и закрывает сделку обратной операцией. Т.е., если он продал фьючерсный контракт, то теперь, чтобы закрыть свою позицию и выйти с рынка, ему нужно его купить; или наоборот, если купил —  продать.

А теперь давайте подведем небольшой итог.

Итак, что мы выяснили?
Фьючерсные контракты бывают поставочными и расчетными, об этом нужно знать и обязательно помнить.
Также мы с вами выяснили, что покупая и продавая фьючерсный контракт, мы не покупаем и не продаем базисный актив, который лежит в основе этого контракта. Мы даем обязательства купить или продать его в будущем.

Мой блог находят по следующим фразам

• опционы характеристика
• бычий тренд что такое
• фунт стерлингов жаргоныый
• Процентные ставки на финансовом рынке
• торговля фьючерсами
• все секреты фибоначи и торговая стратегия

http://investprof.ru

В прежние времена, когда еще люди ничего не знали о фьючерсной торговле, производители различных товаров и покупатели этих товаров очень часто сталкивались с определенными рисками, которые выражались в колебании цен на товары. Например, фермеры несли убытки, если цена на урожай зерна падала; в случае же роста цены на зерно несли убытки покупатели этого зерна (различные мукомольные и хлебобулочные предприятия). Это вызывало большие трудности в области планирования своего бизнеса у обеих сторон. И продолжалось это безобразие до тех пор, пока паре умных парней не пришло в голову заключать договора о поставке товара по заранее оговоренной цене к заранее определенному сроку.

Так началась торговля фьючерсами!

Одним из первых городов, в котором началась фьючерсная торговля, стал город Чикаго.
Вызвано это было, в первую очередь, его географическим положением: удобные транспортные пути способствовали быстрому развитию города.

Так Чикаго стал городом, где фермеры стали заключать контракты на поставку будущего урожая пшеницы.

Произошли эти события в 1848 году, именно тогда 82 купца образовали в городе первую биржевую площадку в США, которую назвали Чикагская торговая палата. Вначале, вплоть до 1851 года, вся биржевая торговля велась реальным товаром, затем в торговле постепенно стали появляться и срочные контракты, т.е. контракты, в которых оговаривались условия на поставку товара в будущем. Но это были еще не фьючерсы, так как эти контракты не были унифицированы и заключались они все на индивидуальных условиях. Для того, чтобы эти контракты стали фьючерсными, их было необходимо стандартизировать.
В 1865 году на бирже были приняты и оговорены условия стандартных контрактов, именно такие стандартизированные контракты получили название фьючерсы. В условиях фьючерсного контракта обязательно должны указываться такие пункты, как количество, качество, срок и место поставки товара.

В начале своего существования фьючерсный рынок состоял всего лишь из нескольких сельскохозяйственных товаров.  Современный фьючерсный рынок насчитывает сотни инструментов на самые разнообразные товары. Каких только инструментов не было изобретено участниками фондового рынка! Существуют даже фьючерсные контракты  на погоду. Появились такие контракты в августе 1997 года. Их создали для того, чтобы производители товаров могли защитить свой доход, на объемы продаж  которых влияют погодные условия. Вот такие дела.

Мой блог находят по следующим фразам

• сколько заработал джон сорос
• нейронные сети forex данные
• фибоначчи и фрактальный анализ
• бычий тренд это
• buy stop ордер
• секркт игры магический шар в контакте
• Клиент для комментариев WordPress

http://investprof.ru

Здравствуйте, читатели моего блога.

Вот и закончилось лето. Для кого-то оно прошло в режиме активной трудовой деятельности, а у кого-то в режиме отдыха и релакса, но, несмотря на это, пора двигаться дальше. Новый деловой сезон уже стартовал. Кругом наблюдается деловая активность, и пора начать серьезную работу.

Читатели, которые внимательно следят за публикациями в моем блоге, не могли не заметить, что в основном все мои статьи были посвящены либо форексу, либо опционам.

Сегодня я открываю новую тему и рубрику, которая будет посвящена фьючерсам.
В этой рубрике мы поговорим о том, как создавался срочный рынок; узнаем, что такое фьючерс и какие виды фьючерсов существуют; коснемся развития фьючерсной торговли, а также ее преимуществ.

Наверное, не многие знают, где и когда впервые началась торговля фьючерсными контрактами? А вы знаете?  Не буду вас мучить вопросами, сейчас я все расскажу.

Принято считать, что свою историю срочные рынки начали в средневековой Японии. Именно в этой стране восходящего солнца и возникла одна из первых фьючерсных бирж, которая торговала рисом будущего урожая.

Давайте определимся с понятием срочный рынок. Чтобы это сделать, нам нужно разобраться с темой расчетов по сделкам. Известно, что в большинстве случаев, сделки на рынках акций и облигаций являются спотовыми. Свое название рынок получил от английского слова Spot , которое переводится как «послезавтра». Расчет между продавцом и покупателем на спотовом рынке осуществляется в течение либо текущего дня, либо не позже двух дней с момента заключения сделки.
Если же расчеты по сделкам происходят за пределами указанных выше сроков, т.е. за пределами спота, то такие сделки будут называться срочными. Срочный рынок — это рынок, на котором заключение сделки и расчеты по ней происходят по истечении определенного срока.

Теперь, после того, как мы с вами выяснили, когда впервые зародилось фьючерсная торговля, и узнали, что такое спотовый и срочный рынок, мы перенесемся в 1860 год в город Чикаго.
Именно в Чикаго начала свое существование биржа (CBOT) Chicago Board of TRADE. Вначале на этой бирже торговали только контрактами на будущий урожай зерновых, затем стали торговать и прочей сельскохозяйственной продукцией, допускающей стандартизацию.
По сей день чикагская биржа (CBOT) является крупнейшей биржей фьючерсов и опционов.

В России тоже есть биржа, на которой заключается большинство срочных контрактов, и называется эта биржа FORTS. Кому интересно, можете получить дополнительную информацию, пройдя на сайт биржи http://www.rts.ru/ru/forts/.

В заключение сегодняшней публикации хочу отметить следующий момент.
Торговля  на срочном рынке считается выгодней, чем торговля на спот рынке.
Связано это прежде всего с так называемым «эффектом плеча», отсутствием различных издержек, которые обязательно возникают при торговле на спот рынке (оплата расчетных, депозитарных услуг и.т.д.). Кроме того, биржевые сборы и комиссии при торговле фьючерсами и опционами, как правило, ниже, чем на рынке базового актива.
В следующих своих публикациях я продолжу рассказ о фьючерсах.

Мой блог находят по следующим фразам

• как построить линии поддержки и линии сопративления
• все числа фибоначчи в сетке
• опционы с нуля скачать
• советники forex нейронные сети
• пересечение торговых сессий форекс
• горячие в mt4

http://investprof.ru