Durante los fines de semana, con los mercados totalmente cerrados y con algo de tiempo libre, es un buen momento para hacer la llamada a nuestro robot especialista en valorar sectores.

Sé que sois muchos los que al llegar el fin de semana pasáis horas delante del ordenador en busca de valores interesantes. Por eso, desde hace meses y siempre que la tendencia global sea alcista (como ahora), todos los fines de semana hacemos un seguimiento a este ProScreener que nos muestra qué sectores debemos de sobreponderar, tanto en USA como en Europa, para que, a lo largo del fin de semana, tengáis claro en qué sectores tenéis que centrar vuestra búsqueda de oportunidades. Una vez más insisto en que todos los sectores listados son dignos de tener en cuenta a la hora de buscar oportunidades. El criterio de puntuación está desarrollado en base a criterios de distancia del precio a la MM30 o la fortaleza mostrada por el sector.

Sectores a sobreponderar en Europa:

El sector de artículos de ocio es el más destacado esta semana según nuestro Screener especialista en valorar sectores, alcanzando la cima de la tabla en solitario con 7,5 puntos de valoración sobre 10 posibles junto al de energías renovables. Sobre el sector de las energías “verdes” ya vimos en este mismo blog hace unas semanas (pulsa aquí para leer) que era uno de los sectores más destacados para invertir a ambos lados del charco, algo que se ha confirmado con el paso de las semanas, dando el pistoletazo de salida a una etapa alcista con tanta fuerza que incluso logra cerrar con balances positivos semanas globalmente negativas como esta.

Recordad que cómo sacar partido a todos estos sectores líderes y mucho más lo explico detenidamente en alguna de mis ponencias (haz clic aquí para ver una) y puedes aprenderlo con todo lujo de detalles a través del curso on-line de esBolsa.com

Os dejo a continuación, el listado de los principales valores pertenecientes al sector de energías renovables de Europa, así como los mercados en los que cotizan, datos que suministra la herramienta de información sectorial de esBolsa.com.

Sectores a sobreponderar en Estados Unidos:

Mientras que en Europa tenemos 14 sectores aptos para la inversión, en Estados Unidos tenemos 24. El mejor aspecto técnico y la mayor fortaleza americana siguen haciéndose notar en el panorama sectorial, demostrando que sigue siendo mejor dirigir el punto de mira hacia territorio norteamericano.

El sector de energías renovables también despunta en Estados Unidos encabezando el listado de sectores interesantes junto al sector automovilístico, que se mantiene en la cabeza de la tabla convirtiéndose en uno de los líderes americanos. Mientras se mantengan fuertes y alcistas, serán sectores a tener en cuenta en el mercado norteamericano junto a los demás listados.

Aquí os dejo el listado extraído de esBolsa Plus con los valores más importantes del sector de automovilístico americano, que es el más destacado de cara a las próximas semanas en EEUU:

Os invito a que investiguéis el resto de sectores destacados buscando oportunidades de inversión. Recordad que en esBolsa.com tenéis la mayor herramienta de información sectorial del planeta, que os ayudará a listar los valores que pertenecen a cada sector y os permitirá filtrarlos por países y datos de volumen, facilitando así el rastreo de oportunidades en ambos continentes.

¡Un saludo!

De las 83 principales bolsas mundiales esta semana han logrado cerrar en positivo 26. La bolsa que más ha subido ha sido la de Venezuela (+5,60%) seguida de Pakistán (+3,64%).

En el lado opuesto, han sido 56 las bolsas que cierran en negativo, siendo la bolsa de Grecia la que más cae (-10,19%) seguida de Argentina (-5,01%). Por su parte, la bolsa de Luxemburgo finaliza la semana sin cambios.

El rendimiento promedio de las bolsas mundiales esta semana ha sido del -0,65% por lo que ha sido una semana predominantemente negativa a nivel internacional tras cuatro semanas de ascensos ininterrumpidos. En el siguiente gráfico, el color verde corresponde a las bolsas que han cerrado en positivo, el naranja son aquellos mercados que han cerrado en negativo pero que han rendido más que el promedio mundial semanal, en rojo las que cierran en negativo y con peor rendimiento que el promedio semanal.

A cierre semanal, tenemos cuatro bolsas cierran en máximos históricos, Namibia, Venezuela, Pakistán y Kenia. Por su parte, las bolsas de Bahréin, Sri Lanka, Dubái, Qatar, Irlanda y Kuwait logran cerrar en máximos anuales.

En el lado opuesto, esta semana ningún mercado cierra en mínimos anuales.

Esta noche a las 21:00 (hora peninsular de España) hemos retransmitido una vez más en directo nuestro Closing Bell de los mercados financieros en el que me gusta compartir con vosotros lo más destacado de la semana justo cuando Wall Street está llegando al cierre.

Esta retransmisión voy a intentar hacerla cada viernes en la recta final de Wall Street y para esta entrega, además de compartir mis conclusiones de la semana con gráficos y comentarios sobre lo que considero más destacado, contaremos con la compañía de Albert Salvany, especialista en los mercados Forex de Forexperiences.com y Sergi Sánchez, de Sersan Sistemas, quienes también aportarán su opinión sobre los mercados.

La idea de este programa al que llamamos “Closing Bell” es hacer un punto de encuentro entre analistas de habla hispana para que cada uno aporte su opinión sobre lo que ha dado de sí la semana.

Temas tratados:

1. Salud a medio y largo plazo del Ibex 35
2. Aspecto de índices europeos, DAX, Eurostoxx 50, Nikkei
3. Euro/Dólar y otras divisas
4. Situación del oro y metales preciosos
5. Sentimiento inversor
6. Renta variable americana situación del Dow y S&P 500

El apetito del algoritmo de alta frecuencia al que cariñosamente bautizamos como Robocop 25 es insaciable. No tiene otra descripción, ya que hace apenas 6 días desde que hiciera su última aparición detonando miles de millones de dólares en apenas unos milisegundos, cuando hoy, justo en la apertura del mercado ha salido de caza ¡por partida doble!

Apenas habían transcurrido unos segundos de la sesión cuando dos gigantes del sector de electricidad como son NextEra Energy (NEE) y American Electric Power (AEP) recibieron la visita de nuestro amigo. En el caso de NextEra Energy pasó de cotizar desde los 79,16$ a los 30,37$ en 250 milésimas de segundo. Este es el gráfico de un minuto en el que se aprecia claramente la vela que ha dejado en el primer minuto tras la apertura, justo en el instante en el que este autómata de alta frecuencia ha entrado en escena.

Por su parte American Electric Power pasó de cotizar desde los 48,18$ a los 22,28$ en 800 milésimas de segundo.

A diferencia de la mayoría de valores cotizados de escasa capitalización sobre los que es más presumible esperar este tipo de movimientos, la capitalización de mercado conjunta de las dos empresas es de casi 60 mil millones de dólares. Al tratarse de valores con peso en el sector de electricidad, el movimiento repentino de estos valores también se ha trasladado al sector, que ¡ha llegado a caer más de un 10%!.

Una vez más, Robocop 25 ha sido capaz de destrozar en milisegundos 30 mil millones de dólares sin despeinarse, ya que esa es la capitalización conjunta entre ambos valores que se esfumó en menos de un segundo.

Os dejo a continuación los gráficos de Nanex en escala de milisegundos para que podáis apreciar la caída prácticamente tick a tick.

American Electric Power:

NextEra Energy:

¿Cuál será la siguiente víctima de Robocop 25? La respuesta en unos días…

Puedes descargarte el audio del siguiente enlace:

 http://losmercadosfinancieros.es/wp-content/uploads/gestiona23052013.mp3

A raíz de esta caída, hoy me cuestionaban por Twiteer acerca de las reacciones que ha tenido el Nikkei a lo largo de su historia después de caídas tan fuertes, y he decidido recopilar los datos para vosotros y así compartir los resultados.

@ricardoesbolsa Qué sucedió después de esas caídas?

— Fernando (@fffavela) 23 de mayo de 2013

En los últimos 31 años, el índice Nikkei ha experimentado 8 caídas (incluida la de hoy) con pérdidas iguales o superiores al 7%. En la siguiente tabla, podéis apreciar lo que ha hecho el índice nipón tanto el día siguiente, como la semana en curso y la semana siguiente.

Aunque la muestra es bastante pequeña como para extraer conclusiones estadísticas de peso, sí que resulta curioso el ver cómo el día siguiente a la caída suele cerrar en positivo en un 57,14% de los casos, rindiendo de promedio una nada despreciable cifra del 3,1%.

Si bien es cierto que la semana en la que se producen las caídas en su gran mayoría suelen terminar en negativo, la semana siguiente suele ser positiva. Veremos si se repite la historia.

Mientras que el S & P 500 ha experimentado una pequeña recogida de beneficios en las últimas jornadas, sigue estando más de un 8% por encima del precio medio objetivo establecido de cara a fin de año por los principales estrategas de Wall Street. Recordemos que estas estimaciones fueron establecidas al inicio de 2013, aunque algunas han sido revisadas al alza. 

A continuación los amigos de bespokeinvest nos muestran una tabla en la que se aprecian estos precios objetivos (estimaciones de las casas de análisis para Bloomberg ), incluyendo la previsión actual y la que se establecía el 1 de enero. Los precios objetivos sombreados en verde son aquellos que han sufrido incrementos en el transcurso del año, mientras que los correspondientes a la columna 2013 Yeat-End Target at Start of Year corresponden a su estimación inicial.

Como podréis apreciar, son 8 las casas que han aumentado su precio objetivo, mientras que las otras 6 lo mantienen igual que a principios de año.

Incluso con un aumento en las estimaciones de 8 estrategas, el precio medio objetivo del S & P 500 para todas las casas de análisis se encuentra actualmente en los 1612 puntos, lo que supone un 2,49% por debajo del nivel actual del índice. 

Esto nos lleva a pensar que tan sólo 5 de los 14 estrategas están alcistas en el índice para lo que queda de año, mientras que los 9 restantes son bajistas. Goldman Sachs tiene la estimación más alcista en 1750 puntos, seguido por Oppenheimer (1730), JP Morgan (1715) y Stifel Nicolaus (1700). Wells Fargo es la casa de análisis más bajista en el índice con un objetivo de fin de año en los 1.390 puntos. Esto supone una caída del 15,91% desde el precio actual. UBS es la segunda casa más bajista con un objetivo de 1.425 puntos, mientras que Barclays es la tercera más bajista situando su precio en los 1525 puntos.

Recordemos que Max Keiser lleva involucrado con los mercados y las finanzas desde hace 25 años. Comenzó su carrera como corredor de bolsa en Wall Street después de graduarse de la Universidad de Nueva York.

Keiser también es el CEO fundador de la HSX (Hollywood Stock Exchange.

¡Disfrutadlo!

Obviamente, esto sucede hasta que los precios del mercado dicen basta, y empiezan a purgarse las creencias adquiridas durante el círculo vicioso.

Como es lógico, desde que empieza hasta que termina este movimiento de precios y sociológico, requiere un proceso largo de varios años para desarrollarse (alrededor de 10).

En línea con este comportamiento cíclico, BCA Research publicaba un gráfico en el que salían reflejadas las últimas burbujas.

Desde las alzas en las bolsas de los años 60, pasando por el estallido alcista del oro en los 70, el repunte del Nikkei hasta 1990 y del Nasdaq hasta el 2000, llegamos al nuevo milenio pensando cuál ha sido la burbuja de la última década.

Estamos ya en el año 2013, un momento en el que si pensamos en la repetición de estos momentos de euforia, otra burbuja podría llegar a su fin. ¿Podría ser esta?

¿Vosotros cuál creéis que ha sido la primera burbuja del siglo XXI? Digo la primera porque, de buen seguro, llegará otra.

De hecho, en la economía, por desgracia se sale de la resaca de una burbuja, creando otra burbuja. A veces los humanos somos así de simples, nos movemos en masa y nos apelotonamos todos en el mismo activo, será que no hay para elegir…